Los banqueros de UBS se han estado reuniendo en las últimas semanas con sus homólogos de Credit Suisse en los mayores centros financieros del mundo, para avanzar rápidamente en los posibles nuevos puestos de trabajo una vez que se complete la fusión, dijeron cuatro fuentes con conocimiento de las conversaciones.

Sólo se retendrá a un número muy reducido de banqueros senior de Credit Suisse que tengan fuertes relaciones con los clientes, dijo una de las personas, tras las primeras discusiones descritas por otra fuente como "brutales".

Las entrevistas formales tendrán lugar una vez que se haya completado el acuerdo, dijeron dos fuentes.

UBS y Credit Suisse declinaron hacer comentarios.

CHOQUE DE CULTURAS

Credit Suisse participó en los últimos años en operaciones que UBS percibía como más arriesgadas, lo que ilustra una cultura y una forma de gestionar los negocios que podría chocar con la de UBS, dijo una fuente.

Es más, UBS no suele prestar a clientes potenciales como ha hecho a menudo Credit Suisse, una medida que puede persuadir a algunos clientes. Eso podría dificultar que los banqueros tengan tanto éxito si se pasan a UBS, dijeron dos de las fuentes.

Desde que el mes pasado anunciara el rescate con ayuda estatal de su atribulado par más pequeño, UBS ha dicho que planea reducir el banco de inversión de Credit Suisse.

"Está claro que hay partes de Credit Suisse que han tenido una mala cultura", dijo el presidente de UBS, Colm Kelleher, a la prensa el 29 de marzo. "Principalmente, eso se centraba en el banco de inversión... Tenemos que pasar a todo el mundo por un filtro de cultura para asegurarnos de que no importamos algo al ecosistema que cause problemas".

El Estado suizo está proporcionando a UBS una garantía de 9.000 millones de francos suizos sobre las posibles pérdidas derivadas de la liquidación del negocio de banca de inversión. Las operaciones de trading se gestionarán en una división separada no esencial, ha dicho Kelleher.

Como parte de la fusión, UBS también está considerando la posibilidad de despedir a sus propios banqueros de bajo rendimiento para liberar presupuesto y contratar a los de mayor rendimiento de Credit Suisse, dijo una de las personas.

Hablando con analistas el 19 de marzo, los ejecutivos de UBS dijeron que esperan que el acuerdo suponga una reducción de costes de 8.000 millones de dólares hasta 2027, 6.000 millones de los cuales procederían de recortar el número de empleados a tiempo completo en todas las operaciones de las firmas.

PRESENCIA EN ESTADOS UNIDOS

UBS y Credit Suisse, vecinos en su ciudad natal de Zúrich, llevan décadas compitiendo cara a cara por fusiones y ofertas públicas iniciales en todo el mundo.

Credit Suisse cuenta con unos 17.000 empleados en sus operaciones de banca de inversión y negociación, según informes recientes de los medios de comunicación, mientras que UBS tiene menos empleados, según una de las fuentes. Los bancos no publican las cifras.

UBS ocupó el 14º puesto en asesoramiento de fusiones a nivel mundial el año pasado, por detrás de Credit Suisse, que ocupó el 11º puesto, según datos recopilados por Dealogic. En la suscripción de ventas de acciones, Credit Suisse también se situó por delante de UBS, en el nº 10, mientras que UBS ocupó el puesto 19, muestran los datos.

Sin embargo, en EE.UU., donde UBS se ha quedado rezagado frente a sus homólogos de Wall Street, la incorporación de banqueros de Credit Suisse podría suponer una oportunidad para reforzar rápidamente su presencia, según una de las fuentes.

Credit Suisse hizo crecer su negocio en Wall Street con la fusión de First Boston en 1988, creando CS First Boston. El banco suizo redobló su apuesta por Estados Unidos en 2000, cuando compró Donaldson, Lufkin & Jenrette.

Credit Suisse planeaba revivir la marca First Boston escindiendo las operaciones de banca de inversión en un negocio independiente con el veterano banquero Michael Klein al timón. Había acordado comprar el negocio de banca de inversión de M. Klein & Company LLC, por 175 millones de dólares.

Desde que se anunció la fusión, UBS ha examinado cómo anular el contrato con Klein de la forma más barata posible, según los informes.

Eso daría a UBS la oportunidad de elegir a los banqueros que quiere conservar.

UBS se ha apresurado a completar la adquisición tan pronto como a finales de abril.