FLSmidth & Co. A/S (CPSE:FLS) ha firmado un acuerdo para adquirir el negocio de minería de Thyssenkrupp por un valor de capital de aproximadamente €240 millones el 29 de julio de 2021. El valor de los fondos propios de €241 millones está sujeto a cambios entre la firma y el cierre. La contraprestación total (valor de empresa) de la transacción es de €325 millones. Se está negociando si el negocio minero indio de Thyssenkrupp formará parte de la transacción. Según FLSmidth A/S, la adquisición del negocio minero de Thyssenkrupp AG no incluiría las operaciones en la India. En consecuencia, la contraprestación total (valor de empresa) por TK Mining se reducirá en €45 millones (aproximadamente 335 millones de coronas danesas) a €280 millones (aproximadamente 2.100 millones de coronas danesas). La exclusión de las actividades de TK Mining en la India no afectará a la transferencia de la propiedad intelectual y las tecnologías clave de TK Mining a FLSmidth como parte de la transacción global. La financiación de la adquisición está garantizada mediante facilidades de deuda que están disponibles después del cierre de la transacción y se espera que se completen con capital antes del cierre de la misma. A partir del 9 de septiembre de 2021, el Consejo de Administración de FLSmidth & Co. A/S ha acordado lanzar una oferta de nuevas acciones a precio de mercado (la Oferta) y consistirá en hasta 6,4 millones de nuevas acciones de 20 coronas danesas cada una (€2,69 cada una). Los ingresos netos de la Oferta se destinarán al pago del precio de compra respecto a la adquisición de FLSmidth & Co. A/S contempla la adquisición del negocio minero de Thyssenkrupp AG. Dada la naturaleza de esta transacción, el carácter centrado en proyectos del actual negocio minero de Thyssenkrupp y la duración prevista del periodo de integración, FLSmidth tiene previsto solicitar la aprobación para recaudar hasta un 20% de nuevo capital en una Junta General Extraordinaria, que se celebrará el 26 de agosto de 2021. Hasta su finalización, las dos empresas seguirán operando como entidades separadas y competidoras. A finales de septiembre de 2020, los ingresos de TK mining fueron de €780 millones y obtuvo un margen EBIT negativo de un solo dígito. El EV/EBITDA normalizado incluye sinergias de menos de 4x tras la integración. La transacción está condicionada a la aprobación de las autoridades de la competencia, a las aprobaciones reglamentarias habituales, a la aprobación del consejo de supervisión de thyssenkrupp AG y de thyssenkrupp Industrial Solutions AG y está sujeta a las aprobaciones de control de la fusión. A fecha de 23 de marzo de 2022, FLSmidth ha recibido las autorizaciones reglamentarias de las autoridades australianas, sudafricanas, peruanas y chilenas. Se espera que la transacción se complete en el segundo semestre de 2022. La combinación con FLSmidth ofrece grandes sinergias de costes, creando un importante valor para los accionistas. A partir del 3 de agosto de 2021, se espera que la transacción se cierre en los próximos 12 meses. FLSmidth ha anunciado hoy que todas las condiciones y requisitos para la adquisición del negocio de minería de thyssenkrupp. A partir del 11 de agosto de 2022 la transacción se cerrará el 31 de agosto de 2022.


J.P. Morgan Securities plc ha actuado como asesor financiero de FLSmidth en esta transacción. Ralf Morshäuser, Patrick Kaffiné, Christian Cascante, Maike Sauter, Tobias Falkner, Andrej Popp, Julia Müller, Yvonne Gerster, Nikolas Frey, Doris-Maria Schuster, Daniela Mayr, Alexandra-Helene Schwager, Jens Günther, Matthias Böglmüller, Sebastian Ernst, Jacob von Andreae, Aylin Hoffs, Alexander Nagel y Konrad Discher de Gleiss Lutz actuaron como asesores legales de FLSmidth & Co. A/S. Kromann Reumert actuó como asesor jurídico. Stephan Waldhausen, Justus Anacker, Franz Aleth, Theresa Ehlen, Tobias Klose, Juliane Ziebarth, Tobias Pukropski, Susanne Zimmermann, Christina Hinterschweiger, Norbert Schneider, Björn Junior, Magnus Bleifeld, Ulrich Sittard, Anja Markwort, Alexander Müller, Manuel Jäger, Florian Klein, Alexander Bothe y Alexander Pospisil de Freshfields Bruckhaus Deringer (Alemania) actuaron como asesores legales de thyssenkrupp Industrial Solutions. Citigroup Inc. asesoró a thyssenkrupp Industrial Solutions AG. Ernst & Young Gmbh actuó como asesor financiero y asesor de due deligence de thyssenkrupp AG.

FLSmidth & Co. A/S (CPSE:FLS) completó la adquisición del negocio de minería de thyssenkrupp Industrial Solutions AG el 31 de agosto de 2022.