NVIDIA CORPORATION Pero los precios del petróleo iban camino de romper una racha de dos semanas de ganancias después de que el gobernador de la Reserva Federal estadounidense, Christopher Waller, dijera que los recortes de los tipos de interés deberían retrasarse al menos dos meses más.
La perspectiva de que se retrasen los recortes de tipos apuntaló al dólar, aunque la divisa iba camino de registrar el viernes una caída semanal por primera vez en 2024, ya que los inversores se tomaron un respiro.
El sector tecnológico estuvo en el punto de mira después de que Nvidia subiera un 16,4% durante la noche, sumando un récord de 277.000 millones de dólares en valor de mercado.
Los resultados de la empresa sobrealimentaron un repunte mundial de los valores tecnológicos impulsado por la inteligencia artificial, lo que impulsó al S&P 500, al Dow Jones de Industriales, al STOXX 600 europeo y a la media bursátil Nikkei japonesa hasta máximos históricos.
El viernes, el índice bursátil MSCI All Country se mostró ligeramente más firme, justo por debajo de su máximo histórico del jueves. El índice STOXX también se mostró más firme.
Con la temporada de resultados trimestrales casi terminada, hay margen para que el mercado siga tendiendo al alza, ayudado por la resistencia de la economía estadounidense, la desinflación, los montones de efectivo aparcados en las carteras y las expectativas de recortes de tipos en algún momento de este año, afirmó Kevin Thozet, miembro del comité de inversión de Carmignac.
"Creo que estos cuatro elementos proporcionan un cóctel decente para los mercados financieros. Está la cuestión de si existe una burbuja o no, pero si nos fijamos en las valoraciones, no son burbujeantes", afirmó Thozet.
"Yo diría que la concentración de los rendimientos -un mercado muy estrecho- es el principal riesgo", añadió Thozet.
En el frente de los datos en Europa, la moral empresarial alemana cayó inesperadamente en la mayor economía de Europa en diciembre, según mostró una encuesta del instituto Ifo.
"La economía alemana se estabiliza en un nivel bajo", declaró el presidente del Ifo, Clemens Fuest.
Los rendimientos de los bonos alemanes iban camino de su tercera subida semanal consecutiva el viernes, ya que los datos económicos y los funcionarios de los bancos centrales siguieron minando las esperanzas de los inversores de que el Banco Central Europeo recorte rápidamente los tipos de interés este año.
Los analistas también estaban pendientes de los próximos datos de la semana que viene.
"Un argumento que creemos que tiene sentido en este momento es que una vez que el efecto Nvidia se haya desvanecido, los mercados de renta variable se quedarán con unas valoraciones cada vez más estiradas a medida que los tipos en dólares sigan subiendo", afirmaron los analistas del banco ING.
El índice de precios de los gastos de consumo personal de EE.UU. de la semana que viene, apodado el indicador de inflación favorito de la Fed, debería ser fuerte y alejar aún más las expectativas de recorte de tipos, dijo el banco ING.
Los futuros estadounidenses se mostraron ligeramente más débiles.
¿CORTE DE TIPOS DE LA FED EN JULIO?
La bolsa japonesa permaneció cerrada por festivo el viernes, pero los futuros del Nikkei subieron casi un 1%, lo que sugiere que las acciones japonesas prolongarán su racha récord la próxima semana.
Las acciones chinas oscilaron entre las ganancias y las pérdidas. El índice compuesto de Shanghai superó la marca psicológicamente clave de los 3.000 puntos. Ha subido un 4,6% en la semana y ha rebotado cerca de un 10% desde los mínimos de cinco años marcados hace más de dos semanas.
El índice Hang Seng de Hong Kong cedió un 0,1%.
Los datos mostraron el viernes que los precios de las viviendas nuevas en China cayeron por séptimo mes consecutivo en enero, dejando el sentimiento frágil mientras los esfuerzos de los responsables políticos por restaurar la confianza en el sector, acuciado por la deuda, luchan por la tracción.
Un sondeo de Reuters mostró que el reciente repunte de las acciones mundiales tenía algo más de recorrido, pero se mostraron divididos sobre si se produciría una corrección en los próximos tres meses.
El primer recorte de la Fed está ya totalmente descontado para julio, y sólo 80 puntos básicos de flexibilización se reflejan en la curva de este año.
El rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años se mantuvo firme, cotizando al 4,348% tras alcanzar un máximo de tres meses del 4,3540% durante la noche.
En el mercado de divisas, el yen cotizaba a 150,75 por dólar el viernes, por encima del nivel de 150 que se considera que podría atraer la intervención japonesa para frenar la caída de la divisa.
El dólar australiano y el kiwi alcanzaron máximos de nueve años frente al yen durante la noche, y se cotizaban por última vez a 98,83 y 93,23 yenes.
El euro rondó los 163,10 yenes, acercándose a un máximo de 15 años de 164,30.
Los precios del petróleo cayeron tras subir por el temor a la oferta, ya que las hostilidades en el Mar Rojo no mostraban signos de remitir. También pesó la gran acumulación de inventarios de crudo en Estados Unidos.
El Brent cedió un 1% hasta los 82,77 dólares, mientras que el crudo estadounidense cayó un 0,9% hasta los 77,65 dólares por barril.
El precio del oro al contado bajó un 0,35% hasta los 2.017 dólares.
