THE CARLYLE GROUP INC. Hunkemoller, que gestiona 850 tiendas en toda Europa, registró un beneficio antes de intereses, impuestos, depreciaciones y amortizaciones (EBITDA) de 40,6 millones de euros en el ejercicio finalizado el 31 de enero, frente a los 75,5 millones de euros del año anterior, antes de la pandemia. Las ventas cayeron un 14%, hasta los 459 millones de euros.
Se espera que las ventas y el EBITDA repunten con fuerza este año fiscal, dijo una persona familiarizada con el asunto, ya que la cadena ha pasado cada vez más a un modelo híbrido, en el que las ventas online representan ahora más de una cuarta parte del total.
La marca, que cuenta con la presencia de las modelos Duckie Thot y Rebecca Mir, también está aumentando sus canales de venta al por mayor a través de Zalando, Nordstrom y Amazon, entre otros.
La compañía tiene como objetivo un EBITDA de 85-90 millones de euros este año fiscal y más de 100 millones de euros en 2022-2023.
JPMorgan ha sido elegido para liderar el proceso de venta. Con una valoración de 11-13 veces el EBITDA, el valor de la empresa se estima en torno a los 1.000 millones de euros.
El rango se deriva de las comparaciones con las recientes ventas de dos cadenas más pequeñas: la australiana Honey Birdette al propietario de Playboy, PLBY Group Inc., en junio, por 333 millones de dólares, y la británica Sweaty Betty a Wolverine World Wide Inc. en agosto, por 410 millones de dólares.
Carlyle compró Hunkemoller por unos 440 millones de euros a principios de 2016, según informó entonces Reuters.
Se espera que JPMorgan lance el proceso de venta este mes, mes en el que las ofertas no vinculantes se presentarán en octubre, dijeron las personas.
Carlyle y JPMorgan declinaron hacer comentarios.
(1 dólar = 0,8457 euros) (Información de Toby Sterling Edición de Mark Potter)
