La firma de inversión propietaria de Les Schwab Tire Centers está explorando opciones que incluyen una venta de la cadena minorista de neumáticos que podría valorarla en más de 7.000 millones de dólares, incluida la deuda, dijeron el jueves personas familiarizadas con el asunto.

Meritage Group ha recurrido a banqueros de inversión de Goldman Sachs para poner en marcha un proceso de venta de Les Schwab Tire que se espera que suscite el interés de firmas de capital riesgo y otros minoristas de neumáticos, dijeron las fuentes, que solicitaron el anonimato ya que las conversaciones son confidenciales.

Las personas advirtieron que un acuerdo no está garantizado.

Meritage Group, que fue lanzado por el multimillonario Nat Simons después de dejar el fondo de cobertura Renaissance Technologies en 1997, adquirió Les Schwab Tire de sus propietarios familiares en 2020 en un acuerdo que las fuentes dijeron que valía alrededor de $ 3 mil millones.

Goldman y Les Schwab declinaron hacer comentarios. Meritage y Nat Simons no respondieron a las solicitudes de comentarios.

Les Schwab Tire, con sede en Bend, Oregón, podría alcanzar una valoración equivalente a unas 15 veces sus beneficios antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización, de unos 500 millones de dólares, dijeron las fuentes.

Lanzado en 1952 por Les Schwab, que era conocido como el "Rey del Neumático", el minorista de neumáticos tiene más de 500 establecimientos en 13 estados del oeste de EE.UU., según su página web. Cuenta con más de 7.000 empleados, según la página web.

Les Schwab Tire, que vende neumáticos, otras piezas de recambio y ofrece servicios para el automóvil, es uno de los mayores minoristas de neumáticos de Estados Unidos junto con minoristas como Mavis Tire y Discount Tire, que también son de propiedad privada.

Las empresas de capital privado han sido tradicionalmente inversores activos en la industria del neumático y del automóvil debido a los flujos de caja constantes generados por los negocios, que se consideran relativamente a prueba de recesiones y menos propensos a la interrupción de la venta minorista en línea.

Las firmas de adquisición BayPine y TSG Consumer Partners adquirieron Mavis Tire en 2021 por más de 6.000 millones de dólares.

Meritage, que gestiona unos 12.000 millones de dólares en activos desde enero de este año, invierte en áreas que incluyen el capital público y privado, el crédito y el sector inmobiliario. Tiene oficinas en Nueva York, San Francisco y Greenwich, Connecticut. (Reportaje de Abigail Summerville en Nueva York Edición de Matthew Lewis)