El Banco de Corea y la Comisión de Servicios Financieros están trabajando en unas directrices sobre las transacciones para sustituir los tipos de los CD por el tipo del Repo de Financiación a un Día de Corea (KOFR, por sus siglas en inglés) y, al mismo tiempo, introducir el mercado de swaps de índices a un día vinculado al KOFR, dijeron las fuentes familiarizadas con el asunto.
"El BOK y la FSC dejarán clara su intención de restringir el uso del tipo de interés de los CD a la hora de realizar futuras operaciones de swap de tipos de interés, aunque no hablarán de ningún calendario concreto para eliminarlo gradualmente", dijo a Reuters una de las fuentes, que pidió no ser nombrada debido a lo delicado del asunto.
Con el cese mundial del tipo ofrecido interbancario de Londres, Corea del Sur ha estado trabajando para desarrollar tipos de referencia alternativos a nivel local y hacer frente a las fluctuaciones de los tipos de los CD derivadas de los cambios en las emisiones de CD.
En Corea del Sur, las transacciones de swaps de tipos de interés por valor de 5.874 billones de wones (4,3 billones de dólares) están vinculadas en su mayoría a los tipos de los CD, y las autoridades financieras han estado trabajando para sustituir los tipos de los CD por el KOFR y preparar al mercado para la transición del tipo de referencia.
Los swaps de tipos de interés son operaciones de intercambio de un tipo de interés fijo por uno variable o viceversa, muy utilizadas por inversores y bancos para cubrir riesgos en los mercados financieros.
Los tipos CD han sido los tipos de referencia más utilizados en Corea del Sur para determinar el coste de los préstamos, desde los swaps de tipos de interés hasta las obligaciones de préstamo garantizadas. (1 $ = 1.370,5500 won) (Redacción de Cynthia Kim; Edición de Muralikumar Anantharaman)
