El presidente de EE. UU., Donald Trump, abandonó China el viernes sin grandes avances en materia comercial ni ayuda tangible de Pekín para poner fin a la guerra de Irán.
Y la incertidumbre sobre un acuerdo de paz en Oriente Próximo impulsó al alza los precios del petróleo, lo que se sumó a la preocupación por las presiones inflacionistas tras la publicación, a principios de esta semana, de dos series de datos de inflación elevados correspondientes a abril.
El S&P 500 y el Nasdaq sufrieron ventas masivas tras haber alcanzado récords de cierre gracias a la fortaleza de los valores tecnológicos relacionados con la inteligencia artificial en las dos sesiones anteriores.
'Se ha tomado conciencia de que el mercado se había adelantado demasiado. No estaba prestando suficiente atención a lo que le decían el mercado de bonos y los datos económicos. Estaba atrapado en esta operación de impulso de la IA', afirmó Kenny Polcari, estratega jefe de mercado de Slatestone Wealth.
'El mercado está prestando finalmente atención a lo que le dicen el mercado de bonos y los datos económicos. La inflación sigue siendo persistente y es potencialmente probable que suba en los próximos meses'.
LAS ACCIONES DAN MARCHA ATRÁS
En Wall Street, el Promedio Industrial Dow Jones cayó 537.29 puntos, o un 1.07%, hasta los 49,526.17; el S&P 500 bajó 92.74 puntos, o un 1.24%, hasta los 7,408.50 y el Nasdaq Composite retrocedió 410.08 puntos, o un 1.54%, hasta los 26,225.15.
Aun así, el S&P 500 registró su séptima subida semanal consecutiva, su racha ganadora más larga desde finales de 2023. Pero el Nasdaq y el Dow cayeron en la semana, y el Nasdaq rompió una racha de seis semanas de ganancias.
El indicador MSCI de acciones de todo el mundo cayó 17.06 puntos, o un 1.53%, hasta los 1,099.00.
Previamente, el índice paneuropeo STOXX 600 terminó con una caída del 1.48%. El índice más amplio de MSCI de acciones de Asia-Pacífico fuera de Japón cayó un 2.5% y el Nikkei japonés se deslizó un 1.99% después de que los datos mostraran que la inflación mayorista se aceleró hasta el 4.9% en abril, el ritmo más rápido en tres años, manteniendo al Banco de Japón en la senda de la subida de tipos.
En Corea del Sur, el índice Kospi cayó más de un 6% el viernes tras una fuerte racha alcista en los últimos meses. No obstante, acumula una subida del 77.8% en lo que va de año.
REPUNTE DEL RENDIMIENTO DE LOS BONOS SOBERANOS
En cuanto a la deuda pública, el rendimiento de los bonos del Tesoro estadounidense subió a sus niveles más altos en un año, ya que el elevado precio del petróleo aumentó el temor a que las continuas interrupciones energéticas en Oriente Próximo pudieran incrementar la inflación.
La rentabilidad de los bonos de referencia a 10 años de EE. UU. subió 13.8 puntos básicos, hasta el 4.597%, desde el 4.459% del jueves al cierre, mientras que el rendimiento de los bonos a 30 años aumentó 10.9 puntos básicos, hasta el 5.122%.
El rendimiento de los bonos a 2 años, que suele moverse en consonancia con las expectativas de tipos de interés de la Reserva Federal, subió 8.7 puntos básicos, hasta el 4.079%, desde el 3.992% del jueves al cierre.
En el mercado de divisas, el dólar subió por quinto día consecutivo, lo que le sitúa en camino de su mayor ganancia semanal en dos meses, ya que las presiones inflacionistas impulsaron las apuestas por una subida de tipos de la Fed este año.
Según la herramienta FedWatch de CME Group, los operadores apostaban por una probabilidad del 38.8% de una subida de tipos de 25 puntos básicos para finales de año, frente a una probabilidad inferior al 14% hace una semana. La herramienta mostraba asimismo un 9.9% de posibilidades de que los tipos fueran 50 puntos básicos superiores para finales de año.
El viernes es el último día de Jerome Powell como presidente de la Fed antes de ser sustituido por Kevin Warsh. El nuevo presidente fue nominado por Trump, quien ha presionado a Powell para que baje los tipos de interés.
'El mercado va a poner a prueba a Kevin Warsh. Van a presionarle para ver qué es lo que realmente defiende', dijo Polcari.
El índice dólar, que mide al billete verde frente a una cesta de divisas que incluye el yen y el euro, subió un 0.33%, hasta 99.28, con el euro bajando un 0.38%, hasta 1.1624 dólares.
Frente al yen japonés, el dólar se fortaleció un 0.25%, hasta 158.74.
La libra esterlina cayó por quinto día consecutivo y alcanzó su nivel más bajo en más de cinco semanas. Al cierre bajaba un 0.61%, situándose en 1.3318 dólares, tras caer un 0.9% el jueves.
El gobernante Partido Laborista británico declaró que aceptaba permitir que el alcalde de Gran Manchester, Andy Burnham, buscara el regreso al parlamento, un paso hacia un posible desafío al liderazgo del primer ministro Keir Starmer. Mientras tanto, el ministro británico de Vivienda, Steve Reed, instó a los legisladores laboristas a apoyar a Starmer, afirmando que nadie que se estuviera posicionando para sustituirle había mostrado suficiente apoyo.
Los precios del petróleo repuntaron por la preocupación sobre el suministro después de que el ministro de Asuntos Exteriores, Abbas Araqchi, dijera que Irán no tiene 'ninguna confianza' en EE. UU. y que sólo está interesado en negociar si Washington va en serio. Trump dijo que se le estaba agotando la paciencia con Irán y que él y el líder chino Xi Jinping coincidían en que Irán no puede tener un arma nuclear y debe reabrir el estrecho de Ormuz.
El crudo estadounidense cerró con una subida del 4.2%, o 4.25 dólares, a 105.42 dólares el barril, mientras que el Brent subió a 109.26 dólares por barril, un 3.35%, o 3.54 dólares, en la jornada.
Entre los metales preciosos, el oro cayó a un mínimo de más de una semana, presionado por la subida del dólar y del rendimiento de los bonos del Tesoro, así como por las apuestas a favor de unos tipos de interés más altos.
El oro al contado cayó un 2.35%, hasta los 4,540.11 dólares la onza. Los futuros del oro en EE. UU. bajaron un 3.29%, hasta los 4,524.30 dólares la onza.
