El índice de precios de los gastos de consumo personal (PCE) publicado por el Departamento de Comercio en junio subió un 0,1%, tal y como se esperaba, tras mantenerse sin cambios en mayo, lo que subraya la mejora del entorno inflacionista.
En términos interanuales, el índice de precios PCE subió un 2,5% tras subir un 2,6% en mayo, también en línea con las previsiones de los economistas encuestados por Reuters. La Reserva Federal sigue de cerca las medidas de precios PCE para la política monetaria, y la disminución de las presiones inflacionistas podría ayudar a los funcionarios que se reúnen la próxima semana a ganar confianza en que la inflación se está moviendo hacia el objetivo del 2% del banco central estadounidense.
Steve Englander, jefe de investigación de divisas del G10 en el Standard Chartered Bank de Nueva York, dijo que los datos del PCE publicados un día antes junto con una lectura sorprendentemente fuerte de la tasa de crecimiento del 2,8% del PIB del segundo trimestre provocaron ansiedad de última hora sobre unos datos mensuales más calientes.
Por lo tanto, la subida comunicada el viernes fue un alivio en comparación con la cifra del jueves que mostraba que los precios PCE subyacentes aumentaban a un ritmo del 2,9%.
"La cifra fue suficientemente buena", dijo Englander. "No fue un jonrón, pero en comparación con ayer los mercados dijeron 'sip nada de qué preocuparse aquí, realmente no descarrila septiembre y ellos (la Fed) no iban a recortar en julio de todos modos. Así que la vida sigue'".
Mientras tanto, el yen ha dominado los mercados de divisas este mes tras dispararse el jueves hasta un máximo de casi tres meses de 151,945 por dólar. Comenzó el mes en su nivel más bajo en 38 años, 161,96, antes de que la intervención del Banco de Japón en el mercado de divisas y las expectativas de que el Banco de Japón diera un giro a su política monetaria en su reunión de la próxima semana hicieran salir a los cortos de carry trade en yenes.
El Comité Federal de Mercado Abierto se reúne los días 30 y 31 de julio, los mismos días que el Banco de Japón. Se espera que mantenga estables los costes de endeudamiento, pero los operadores siguen apostando a que la Fed recortará en su próxima reunión de septiembre y a que habrá hasta dos recortes de tipos más este año.
El rendimiento de los bonos estadounidenses de referencia a 10 años cayó 5,4 puntos básicos, mientras que los rendimientos de los bonos a dos años, que suelen moverse al compás de las expectativas de tipos de interés, bajaron 5,6 puntos básicos tras el informe.
El Banco de Japón, por su parte, podría subir los tipos la semana que viene, con los mercados valorando en un 64% la posibilidad de una subida de 10 puntos básicos . Las expectativas de un estrechamiento de los diferenciales de tipos de interés entre EE.UU. y Japón han reducido la confianza en el uso del yen, de bajo rendimiento, como moneda de financiación para las inversiones en otras economías. Sigue siendo rentable estar corto de yenes, pero el aumento de la volatilidad hace más difícil mantener esas posiciones.
"Lo que se está viendo es que los inversores japoneses y extranjeros abandonan el mercado japonés e invierten en tecnología global, predominantemente. Así que, a menos que lo que haga el Banco de Japón persuada (a los inversores) de volver al mercado de activos japonés, es muy difícil defender que el yen se encuentra en medio de un punto de inflexión por ahora", afirmó.
El dólar/yen se debilitó un 0,1% hasta 153,77 en las últimas operaciones. El euro subió un 0,13% a 1,0858 $.
El índice dólar, que mide el billete verde frente a una cesta de seis divisas entre las que se encuentran el yen y el euro, cayó un 0,04% a 104,29.
La libra esterlina se fortaleció un 0,17% hasta 1,2873 $. Ese precio está muy por debajo del máximo de un año de 1,3044 dólares alcanzado la semana pasada, con los operadores valorando en un 50% la posibilidad de que el Banco de Inglaterra recorte los tipos cuando se reúna la semana que viene. Los mercados prevén 51 puntos básicos de recortes este año.
El dólar canadiense subió un 0,05% hasta 1,3811.
Frente al franco suizo, el dólar se fortaleció un 0,19% hasta los 0,8830. El dólar australiano se fortaleció un 0,28% hasta los 0,6556 dólares y el kiwi un 0,1% hasta los 0,5892 dólares.
Frente al yuan chino, el dólar se fortaleció un 0,07% hasta los 7,2502 yuanes.
En criptodivisas, el bitcoin subió un 3,32% hasta los 67.440 dólares. Ethereum subió un 3,17% a 3.253,30 dólares.
