El yuan terrestre terminó su sesión nacional a 7,2203 por dólar, el cierre más fuerte de este tipo desde el 17 de mayo.
Y, si el yuan conserva todas las ganancias al cierre nocturno, registraría su mayor subida en un solo día desde diciembre de 2023 frente al billete verde.
La repentina fortaleza de la divisa china reflejó las fuertes compras del yen japonés para deshacer las operaciones de carry trade que presionaban al dólar.
Además, los principales bancos estatales también aprovecharon la debilidad del dólar para vender agresivamente el billete verde mientras compraban yuanes al mismo tiempo tanto en los mercados interiores como en los exteriores para impulsar las ganancias del yuan, dijeron dos fuentes con conocimiento del asunto.
El yuan offshore saltó a un máximo de 7,2037 por dólar antes de cotizar a 7,2206 a las 0830 GMT, frente al cierre anterior de 7,2620.
"El USD/CNH podría seguir siendo bastante sensible al USD/JPY", dijeron los analistas de Maybank en una nota, "a medida que el carry trade se deshaga en el frente del yen, también se producirían algunos efectos indirectos sobre el yuan".
El yuan sigue perdiendo un 1,7% frente al dólar en lo que va de año. Ha estado bajo presión desde principios de 2023, ya que los problemas internos en torno a un sector inmobiliario moribundo, un consumo anémico y la caída de los rendimientos impulsan los flujos de capital fuera del yuan, y los inversores extranjeros se mantienen alejados del mercado bursátil chino en dificultades.
A primera hora de la sesión, el banco central chino sorprendió a los mercados por segunda vez esta semana al realizar una operación de préstamo no programada a tipos muy bajos, lo que sugiere que las autoridades están intentando proporcionar un mayor estímulo monetario para apuntalar la economía.
"El impacto sobre el yuan dependerá de si los diferenciales de rendimiento con Estados Unidos o las expectativas de crecimiento y estímulo se llevan la palma", afirmó Gary Ng, economista jefe para Asia-Pacífico de Natixis. "El yuan puede seguir bajo presión si los inversores siguen esperando tipos de interés más bajos en China".
A nivel mundial, los operadores están atentos a la lectura de la inflación estadounidense del viernes y a la reunión de la Reserva Federal de la próxima semana.
Los mercados están valorando plenamente un recorte de tipos de un cuarto de punto por parte de la Fed en septiembre, con incluso cierto riesgo de un recorte de 50 puntos básicos. Para todo el año 2024, se ha descontado una relajación total de 65 puntos básicos.
Antes de la apertura del mercado, el Banco Popular de China fijó el tipo de interés medio, en torno al cual el yuan puede cotizar en una banda del 2%, en 7,1321 por dólar, 1.385 pipos más firme que una estimación de Reuters.
El banco central ha estado rebajando gradualmente su orientación oficial diaria del yuan -aunque dentro de las previsiones del mercado-, con un sesgo que sugiere que está permitiendo cierta depreciación, dijeron operadores y analistas.
