BBI Solutions OEM Limited firmó un acuerdo de adquisición vinculante para adquirir IBEX Technologies Inc. (TSXV:IBT) a Milfam LLC, McLean Capital Inc., Paul Baehr y otros por 35,5 millones de dólares canadienses el 9 de febrero de 2024. BBI adquirirá todas las acciones emitidas y en circulación de IBEX a un precio de 1,45 CAD por acción en efectivo. En virtud de la fusión, cada acción ordinaria emitida y en circulación de IBEX se canjeará por una acción preferente rescatable de Amalco, que se amortizará inmediatamente por 1,45 CAD en efectivo por acción. La contraprestación total asciende aproximadamente a 37,9 millones de CAD. Una vez completada la fusión, los accionistas dejarán de poseer acciones de IBEX e IBEX dejará de cotizar en la TSX Venture Exchange. Si se produce el evento de la tasa de rescisión de BBI Solutions de conformidad con la Sección 9.2(c)(i) del acuerdo de adquisición, BBI Solutions pagará a IBEX la tasa de rescisión de 0,97 millones de CAD y si se produce el evento de la tasa de rescisión de IBEX, IBEX pagará a BBI Solutions la tasa de rescisión de 1,894 millones de CAD de conformidad con la Sección 10.2(b) del acuerdo de adquisición.

La fusión está sujeta a la aprobación de al menos dos tercios de los votos emitidos por los accionistas de IBEX presentes en persona o representados por poder y con derecho a voto en la Junta y está sujeta a la aprobación de terceros. El Consejo de Administración de IBEX, tras consultar con sus asesores financieros y jurídicos, ha aprobado por unanimidad la celebración del acuerdo de adquisición. Paul Baehr, Presidente y Consejero Delegado de IBEX, y todos los demás consejeros y altos directivos de IBEX, titulares en conjunto de aproximadamente el 10,39% de las acciones en circulación de IBEX, han suscrito Acuerdos de Apoyo y Votación con el Comprador en virtud de los cuales cada uno de ellos ha acordado irrevocablemente apoyar y votar sus acciones a favor de la fusión. Además, McLean Capital Inc. de Laval, Québec, y las entidades gestionadas y asesoradas por MILFAM LLC, titulares en conjunto de aproximadamente el 36,76% de las acciones en circulación de IBEX, han suscrito Acuerdos de Apoyo y Votación similares con el Comprador en virtud de los cuales cada una de ellas ha acordado irrevocablemente apoyar y votar sus acciones a favor de la Fusión. Como resultado, los accionistas que poseen en conjunto aproximadamente el 47,15% de las acciones en circulación del IBEX han suscrito Acuerdos de Apoyo y Voto con el Comprador. La fusión fue aprobada por los accionistas de IBEX en una asamblea anual y especial celebrada el 3 de abril de 2024. Se espera que el cierre de la fusión tenga lugar el 8 de abril de 2024.

Fort Capital Partners proporcionó una opinión de imparcialidad al Consejo de Administración de IBEX en relación con la Fusión. Laurel Hill Advisory Group ha sido contratado como asesor de comunicación con los accionistas de IBEX y recibirá unos honorarios de 0,05 millones de CAD por sus servicios. Fasken Martineau DuMoulin LLP actúa como asesor jurídico de IBEX en relación con la fusión. Computershare Investor Services Inc. actuó como depositario y agente de transferencias de IBEX.

BBI Solutions OEM Limited completó la adquisición de IBEX Technologies Inc. (TSXV:IBT) a Milfam LLC, McLean Capital Inc., Paul Baehr y otros el 8 de abril de 2024. En relación con la venta, IBEX ha solicitado la exclusión de cotización de la TSX Venture Exchange, lo que se espera que ocurra el 11 de abril de 2024 o alrededor de esa fecha.