Faes Farma S A : Política de Remuneraciones de los Consejeros

POLÍTICA DE REMUNERACIONES DE LOS CONSEJEROS DE FAES FARMA, S.A.

INTRODUCCIÓN

El Consejo de Administración de FAES FARMA, S.A. (en adelante, "FAES", la "Sociedad" o la "Compañía"), a propuesta de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones, ha aprobado en la sesión celebrada el 4 de mayo de 2023 la presente Política de Remuneraciones de los Consejeros de la Sociedad (en adelante, la Política o la "Política de Remuneraciones") que será sometida a votación vinculante de la Junta General de Accionistas como punto separado del orden del día y con el contenido establecido en la Ley de Sociedades de Capital.

La Política de Remuneraciones contiene los siguientes apartados:

Apartados de la Política de Remuneraciones

1. Principios de la Política de Remuneraciones.
2. Proceso de determinación de la Política de Remuneraciones.
3. Principales cambios de la Política de Remuneraciones.
4. Remuneraciones de los consejeros ejecutivos.
5. Remuneraciones de los consejeros en su condición de tales.
6. Remuneraciones aplicables a nuevos consejeros.
7. Acciones adoptadas para ajustar la Política de Remuneraciones a los objetivos, valores e intereses a largo plazo de la Sociedad.
8. Vigencia.

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1. PRINCIPIOS DE LA POLÍTICA DE REMUNERACIONES

La Política de Remuneraciones tiene como eje principal atraer, retener y motivar el talento, a fin de que la Compañía pueda cumplir sus objetivos estratégicos dentro del marco crecientemente competitivo e internacionalizado en el que desarrolla su actividad, estableciendo las medidas y prácticas que resulten más apropiadas para tal fin.

Los principios generales que sustentan la Política de Remuneraciones son los siguientes, clasificados en función de su aplicabilidad a la política retributiva para los distintos tipos de consejeros:

	PRINCIPIOS			A quién aplica
	PROPORCIONALIDAD: Los niveles de remuneración son adecuados a la marcha de la
	sociedad respecto al sector, la situación de la compañía, sus perspectivas futuras y la		Todos los Consejeros
	comparación con las retribuciones que abonan otras compañías del mismo sector o
	similares características.
	COMPETITIVIDAD: La Política de Remuneraciones debe ser competitiva, lo cual se
	consigue mediante la fijación de un paquete retributivo acorde con los estándares de
	mercado, considerando sectores y compañías comparables.			Consejeros Ejecutivos
	La retribución debe ser adecuada para atraer y retener a los consejeros con el talento
	y perfil deseados por la Sociedad.
	IDONEIDAD: La remuneración debe ser suficiente y adecuarse a la dedicación,
	cualificación y responsabilidades de los consejeros en su condición de tales, sin que		Todos los Consejeros
	dicha remuneración pueda llegar a comprometer la independencia de criterio de los
	consejeros.
	NO DISCRIMINACIÓN: La Política de Remuneraciones de FAES será respetuosa con la		Todos los Consejeros
	no discriminación por razones de sexo, edad, cultura, religión y raza.
	TRANSPARENCIA: La información en materia de retribuciones está en línea con las		Todos los Consejeros
	mejores prácticas en materia de Gobierno Corporativo.
	ALINEAMIENTO CON LOS INTERESES DE LOS GRUPOS DE INTERÉS: El diseño de la
	Política de Remuneraciones de los consejeros ejecutivos se revisa periódicamente
	para asegurar la alineación entre la consecución de resultados y la creación de valor
	para el accionista.
	La retribución variable también puede vincularse al logro de	objetivos		Consejeros Ejecutivos

medioambientales, sociales o de gobierno (ESG), vinculados a nuestra estrategia de sostenibilidad.

Además, las decisiones sobre la retribución de los consejeros ejecutivos se toman teniendo en cuenta las condiciones retributivas del equipo directivo en su conjunto y los intereses de otros grupos de interés.

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Los principios citados anteriormente se reflejan en las acciones que llevamos a cabo en materia de compensación de los consejeros.

LO QUE INCLUYE LA POLÍTICA

• Equilibrio razonable entre los distintos componentes: equilibrio entre elementos fijos y variables (anual y plurianual).

• Vinculación del pago de la retribución a los resultados de la Sociedad ("pay for performance").
• Planes de Retribución Variable a Largo Plazo vinculados a un periodo de medición de objetivos plurianual, basados en acciones.
• Compromiso de tenencia temporal de las acciones recibidas.
• Indemnización por extinción del contrato y el compromiso de no competencia: se encuentra limitada a 2 veces la remuneración bruta anual (fija + variable anual).
• Asesoramiento externo.

LO QUE NO INCLUYE

• No hay contratos con incrementos salariales garantizados.
• No existen retribuciones variables garantizadas.
• No existen compromisos por pensiones con los consejeros.
• No se conceden préstamos ni anticipos.
• Los consejeros no ejecutivos no participan en fórmulas de remuneraciones o sistemas vinculados al rendimiento de la Sociedad.
• No se permite la cobertura, pignoración, ventas al descubierto o contratos de derivados sobre el valor de las acciones recibidas durante el periodo de retención.

2. PROCESO DE DETERMINACIÓN DE LA POLÍTICA DE REMUNERACIONES

2.1 Normativa Interna y órganos de la Compañía que intervienen

La política de remuneraciones de la Sociedad se encuentra regulada en los Estatutos Sociales y en el Reglamento del Consejo de Administración. Concretamente el Reglamento del Consejo de Administración establece en su artículo 19 g) como responsabilidad básica de la Comisión de Nombramientos y Retribuciones el proponer al Consejo de Administración la política de retribuciones de los consejeros y de los directores generales o de quienes desarrollen funciones de alta dirección bajo la dependencia directa del Consejo, de Comisiones ejecutivas o de consejeros delegados, así como la retribución individual y las demás condiciones contractuales de los consejeros ejecutivos, velando por su observancia.

En base a lo anterior, la Comisión de Nombramientos y Retribuciones propone la Política de remuneraciones al Consejo de Administración, que la somete a la aprobación de la Junta General de Accionistas.

A continuación, se detallan las funciones que desempeñan los citados órganos de la Compañía involucrados en la revisión, determinación y aprobación de la Política:

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Junta General de Accionistas:

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Aprueba la Política de Remuneraciones al menos cada tres años como punto separado del orden del día.

Aprueba el importe máximo de la remuneración anual del conjunto de los consejeros en su condición de tales.

Aprueba los sistemas de remuneración variable de los consejeros ejecutivos que incluyen la entrega de acciones o de opciones sobre acciones, o retribuciones referenciadas al valor de las acciones.

Consejo de Administración:

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Con respecto a los consejeros en su condición de tales: aprueba la distribución entre distintos conceptos del importe máximo aprobado por la Junta General de Accionistas.

Con respecto a los consejeros ejecutivos: aprueba la remuneración fija, así como el diseño de la retribución variable, aprobando los objetivos al inicio de cada ejercicio, la evaluación de su cumplimiento una vez finalizado el periodo de medición de los objetivos, y la correspondiente liquidación de la Retribución Variable Anual y la Retribución Variable a Largo Plazo.

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Propone las adaptaciones o actualizaciones de la Política de Remuneraciones.

Aprueba los contratos que regulan el desempeño de las funciones y responsabilidades de los consejeros ejecutivos.

Comisión de Nombramientos y Retribuciones:

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Elabora las propuestas sobre remuneraciones que debe aprobar el Consejo de Administración. En relación con la retribución variable, la Comisión revisa la estructura, los niveles máximos de remuneración, los objetivos establecidos y el peso de cada uno de ellos, atendiendo a la estrategia de la Compañía, las necesidades y la situación del negocio.

Adicionalmente, revisa de forma periódica la política de remuneraciones considerando los factores que se desarrollan en el epígrafe siguiente.

2.2 Criterios adoptados en la determinación de la Política de Remuneraciones

Consideración de las opiniones de los inversores y asesores de voto:

La Comisión de Nombramientos y Retribuciones considera, tanto el entorno externo en el que opera la Sociedad, como las directrices emitidas por las organizaciones que representan a nuestros accionistas institucionales. La Comisión de Nombramientos y Retribuciones también considera la información de inversores institucionales y asesores de voto recibida durante el proceso periódico de consulta que realiza FAES con estos grupos de interés.

Consideración de las condiciones retributivas de los empleados en su conjunto y la perspectiva del equipo directivo

A efectos de establecer las condiciones retributivas de los consejeros ejecutivos descritas en la presente Política de Remuneraciones, se ha tenido en cuenta la estrategia de remuneración aplicable a los empleados y directivos de la Sociedad.

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