TAUFKIRCHEN/MÚNICH (dpa-AFX) - El grupo de electrónica de defensa Hensoldt quiere hacerse con el especialista en defensa muniqués ESG. La operación ascenderá a 730 millones de euros, según anunció la empresa el martes por la noche en Taufkirchen. La transacción valora ESG en 675 millones de euros más unos posibles 55 millones de euros adicionales. La compra del integrador de sistemas para defensa y seguridad se financiará con una ampliación de capital de hasta el diez por ciento y una deuda de unos 450 millones de euros. La acción de Hensoldt, que cotiza en el MDax, perdió casi un dos por ciento hacia el mediodía del miércoles.

En una primera reacción, el analista David Perry, del banco estadounidense JPMorgan, escribió que Hensoldt espera que la adquisición suponga una contribución moderada a los beneficios en 2026, que luego aumentarán hasta 2028. La ausencia del principal accionista, Leonardo, en la ampliación de capital asociada a la compra podría indicar que los italianos no querían conservar su participación en Hensoldt a largo plazo. Esto sería positivo para Hensoldt debido al mayor free float, según el experto del sector.

El Consejo de Administración de Hensoldt quiere endeudarse por un total de 450 millones de euros para financiar la adquisición. ESG es actualmente propiedad de la sociedad de inversiones Armira.

Hensoldt espera un ahorro anual de costes de unos 19 millones de euros, y también debería haber potencial para un mayor volumen de negocio a través de ventas complementarias. "La adquisición de ESG encaja perfectamente en nuestra estrategia global y acelera el desarrollo de Hensoldt", dijo el CEO del Grupo, Thomas Müller, según el comunicado de prensa. Considera que su empresa está "idealmente posicionada" para los retos futuros.

Para el año en curso, los directivos esperan que ESG genere unas ventas de unos 330 millones de euros. En los próximos años, se espera que los ingresos aumenten en un rango porcentual de dos dígitos cada año. Los beneficios antes de intereses, impuestos, depreciaciones y amortizaciones (EBITDA) deberían representar este año en torno al 14% de la facturación prevista.

Hensoldt espera que el acuerdo se cierre a finales del primer semestre de 2024 a más tardar. El proyecto cuenta con el apoyo del Gobierno federal y de su principal accionista, Leonardo. Alemania posee una buena cuarta parte de las acciones de Hensoldt a través del Kreditanstalt für Wiederaufbau.

Las autoridades aún tienen que dar su visto bueno./ngu/bek/nas/tav/mis