DS SMITH PLC (Alliance News)- International Paper Co afirmó el jueves que una fusión con DS Smith PLC podría generar un ahorro de costes de más de 400 millones de libras esterlinas en caso de que se lleve a cabo la operación.
International Paper, el proveedor de pulpa y papel con sede en Tennessee, informó de que se han realizado "progresos significativos" en la diligencia debida recíproca y que ahora está proporcionando más detalles sobre el tipo y el quantum de las sinergias que cree que surgirían de la combinación.
International Paper dijo que espera que la fusión genere "sinergias significativas e impulse una creación de valor convincente para los accionistas de DS Smith e International Paper".
Estimó unas sinergias en efectivo antes de impuestos sobre una base de ejecución anual al final del cuarto año tras la finalización de la operación de al menos 514 millones de dólares estadounidenses, unos 407 millones de libras esterlinas.
Alrededor del 47% de éstas procederían de sinergias operativas en toda la red combinada de fábricas, plantas de cajas y cadena de suministro global.
Otro 23% provendría de sinergias de gastos generales al reducir los gastos generales corporativos y empresariales duplicados; con otro 23% de sinergias de aprovisionamiento operativo por el aumento de escala del grupo combinado.
Alrededor de un 5% procedería de sinergias de aprovisionamiento de capex y un 3% de sinergias de ingresos.
International Paper estimó que los costes totales para lograr las sinergias serían de unos 370 millones de dólares o 293 millones de libras esterlinas).
Prevé que alrededor del 33% de las sinergias se lograrían al final del primer año tras la finalización, y aproximadamente el 66% y el 95% al final del segundo y tercer año.
International Paper prevé que los centros de fabricación norteamericanos de DS Smith y los europeos de International Paper continúen con sus respectivas operaciones.
International Power dijo que todas las nuevas acciones de International Paper emitidas a los accionistas de DS Smith serán autorizadas para su cotización primaria en la Bolsa de Nueva York. Tiene la intención de buscar una cotización secundaria de sus acciones en la Bolsa de Londres.
El presidente y consejero delegado de International Paper, Mark Sutton, declaró: "La unión de International Paper y DS Smith es el siguiente paso lógico en la estrategia de International Paper para crear valor mediante el fortalecimiento de nuestros negocios de embalaje en Norteamérica y Europa. Combinando los puntos fuertes de ambas empresas, creemos que podemos mejorar nuestra oferta de soluciones de embalaje sostenibles para clientes en mercados atractivos y en crecimiento."
Las acciones de DS Smith subieron un 1,6% hasta los 409,00 peniques en Londres el jueves.
El martes de la semana pasada, DS Smith confirmó que estaba en conversaciones de adquisición con International Paper.
La propuesta de International Paper ofrecía 0,128 de sus propias acciones por cada acción de DS Smith, valorando las acciones de la empresa en unos 415 peniques cada una, basándose en el precio de cierre de International Paper el día anterior a la oferta.
El movimiento de International Paper se produjo después de que DS Smith acordara los términos de la fusión con Mondi PLC, que valoraba las acciones de DS Smith en 373 peniques cada una.
Anteriormente, el jueves, DS Smith dijo que se había acordado una prórroga para su posible absorción por Mondi.
DS Smith dijo que había solicitado que el plazo se ampliara hasta el 23 de abril. El Panel de Adquisiciones y Fusiones del Reino Unido ha dado su consentimiento a la prórroga.
Las acciones de Mondi cotizaban prácticamente planas a 1.374,00 peniques cada una a primera hora de la tarde del jueves en Londres, mientras que en Johannesburgo subían un 2,2% a 322,24 ZAR cada una.
Por Jeremy Cutler, reportero de Alliance News
Comentarios y preguntas a newsroom@alliancenews.com
Copyright 2024 Alliance News Ltd. Todos los derechos reservados.
