Saturn Oil & Gas Inc. (TSXV:SOIL) ha firmado un acuerdo definitivo para adquirir activos sinérgicos en el área de Viking, en el centro-oeste de Saskatchewan, por aproximadamente 260 millones de dólares canadienses el 31 de mayo de 2022. La adquisición de Viking se financiará a través de los ingresos de un aumento de 200 millones de dólares canadienses de su actual préstamo a plazo garantizado senior y de una financiación de recibos de suscripción comprada por unos ingresos brutos totales de 65,0 millones de dólares canadienses. Junto con la firma del acuerdo definitivo para la adquisición, Saturn ha firmado un acuerdo con un sindicato de suscriptores codirigido por Canaccord Genuity Corp. y Eight Capital para emitir y vender, aproximadamente, 23,6 millones de CAD de recibos de suscripción sobre una base de compra. Los recibos de suscripción se ofrecerán a un precio de 2,75 dólares canadienses por recibo de suscripción para obtener unos ingresos brutos totales de aproximadamente 65,0 millones de dólares canadienses. La empresa también ha concedido a los suscriptores una opción de sobreasignación para comprar hasta 3,5 millones de CAD adicionales de recibos de suscripción en los mismos términos y condiciones que la oferta pública de compra, ejercitable a más tardar 30 días después del cierre de la oferta. Se espera que la adquisición se cierre el 6 de julio de 2022 o alrededor de esa fecha, con una fecha efectiva del 1 de mayo de 2022.

Saturn Oil & Gas Inc. (TSXV:SOIL) completó la adquisición de activos sinérgicos en la zona de Viking, en el centro-oeste de Saskatchewan, por aproximadamente 250 millones de dólares canadienses el 6 de julio de 2022. La financiación de los recibos de suscripción por una recaudación bruta total de aproximadamente 75,0 millones de dólares canadienses. Al hacerse efectivo el cierre de la Adquisición de Viking, cada Recibo de Suscripción se canjeará por una unidad de la Compañía, sin contraprestación adicional y sin necesidad de que los titulares de los Recibos de Suscripción realicen ninguna otra acción. Cada Unidad consiste en una acción ordinaria y una media garantía de compra de acciones ordinarias de la Compañía. Cada Warrant completo será ejercitable para adquirir una Acción hasta el 7 de julio de 2023, a un precio de ejercicio de 3,20 dólares canadienses por Warrant, sujeto a ajustes en determinados casos. Dentons Canada LLP actuó como asesor de la Compañía para la Adquisición de Viking, la Oferta Pública de Adquisición y la Oferta No Corredora. DLA Piper LLP actuó como asesor de los suscriptores con respecto a la Oferta Pública Comprada. Canaccord Genuity Corp., Eight Capital y Echelon Capital Markets actuaron como asesores de la Compañía.