Wall Street había sufrido el miércoles su mayor caída desde septiembre. No hubo ningún catalizador obvio, pero con las vacaciones acercándose y un pequeño aumento de las solicitudes semanales de subsidio de desempleo dando el pistoletazo de salida a una avalancha de datos estadounidenses, ni Asia ni Europa ofrecieron mucha resistencia.
El índice STOXX 600 de Europa cayó un 0,4% en una amplia liquidación del mercado en la que el sector automovilístico de la región patinó más de un 1% y tanto el tecnológico como el de viajes retrocedieron un 0,6%.
Commerzbank trajo algo de alegría, ya que sus acciones subieron casi un 3% en un momento dado después de que el Banco Central Europeo aprobara su plan de recompra de acciones por valor de 600 millones de euros (657 millones de dólares).
Los futuros estadounidenses también apuntaban al alza de nuevo tras el varapalo del 1,3%-1,5% del miércoles en Wall Street y los mercados de renta fija también seguían subiendo.
Los rendimientos de los bonos italianos a 10 años -que reflejan los costes de endeudamiento de Roma- cayeron a su nivel más bajo desde agosto de 2022, mientras que los bonos del Tesoro a 10 años de referencia se situaban en el 3,86%, casi exactamente donde empezaron el año.
Completa un notable viaje de ida y vuelta después de que tocaran el 5% allá por octubre, cuando los inversores esperaban tipos de interés estadounidenses más altos durante más tiempo. Pone de relieve cómo ahora se valora lo contrario, dijo Elyas Galou, estratega de BofA.
"Todo el mundo espera que se produzca un aterrizaje suave, todo el mundo espera que los rendimientos de los bonos sean más bajos y todo el mundo espera recortes de los tipos de la Fed", dijo, a pesar de que el banco central estadounidense sólo ha recortado los tipos cinco veces desde 1930, cuando el empleo era todavía tan bajo.
En los mercados de divisas, el yen subió hasta 142,81 por dólar después de que Japón elevara sus previsiones de crecimiento para el año fiscal hasta el 1,6%.
El índice dólar, que sigue la evolución de la divisa estadounidense frente a una cesta de otras divisas principales, apenas se movió, mientras que la libra esterlina se estabilizó después de que el miércoles las cifras de la inflación británica, más débiles de lo esperado, hubieran provocado su mayor caída en meses.
El euro también se estancó, con el debate aún abierto sobre cuándo podría empezar el Banco Central Europeo (BCE) a recortar los tipos de interés de la zona euro y si será él o el Banco de Inglaterra el primero en hacerlo.
"Una vez que veamos que la inflación converge claramente de forma estable hacia nuestro objetivo del 2%, la política monetaria podría entonces empezar a relajarse. Pero aún es demasiado pronto para que eso ocurra", declaró el vicepresidente del BCE, Luis de Guindos, al diario español 20 Minutos en una entrevista publicada el jueves.
TURQUÍA
El último gran volcado de datos del año en Estados Unidos se saldó con un ligero recorte del PIB del tercer trimestre, junto con una pequeña subida de las cifras semanales de solicitudes de subsidio de desempleo, aunque esta época del año siempre tiende a ser volátil.
Turquía también estuvo en el menú, elevando su tipo de interés clave en 250 puntos básicos, hasta el 42,5%, mientras hace frente a años de inflación galopante.
Fue la séptima subida consecutiva y significa que los tipos han subido ya 34 puntos porcentuales desde junio, cuando el presidente Tayyip Erdogan nombró al ex banquero de Wall Street Hafize Gaye Erkan gobernador del banco central para llevar a cabo un brusco giro hacia políticas más ortodoxas.
También hubo un hito en la otra dirección, ya que el Banco Nacional Checo (CNB) recortó sus tipos de interés por primera vez en más de tres años.
En las materias primas, el petróleo de referencia mundial, el Brent, rondó los 80 dólares el barril en medio del nerviosismo por las interrupciones del comercio mundial y las tensiones geopolíticas en Oriente Próximo tras los ataques a buques en el Mar Rojo por parte de las fuerzas Houthi de Yemen, alineadas con Irán.
El crudo Brent cotizaba por última vez a 79,93 dólares por barril y el crudo estadounidense subió a 74,45 dólares por barril.
En Asia, durante la noche, el índice Nikkei de Japón cayó un 1,5% desde máximos a largo plazo, mientras que las acciones chinas subieron un 1%, recuperándose de un mínimo de casi cinco años alcanzado en la sesión anterior.
El oro, que ha subido casi un 12% este año, también subió ligeramente a 2036,19 $ la onza.
