The Environmental Group Limited (ASX:EGL) firmó un acuerdo vinculante para adquirir Airtight Pty Ltd por 12 millones de dólares australianos el 18 de abril de 2023. La contraprestación es una contraprestación inicial de 7 millones de dólares australianos, más una contraprestación contingente de hasta 5 millones de dólares australianos dependiente de los beneficios del ejercicio fiscal 24, sobre una base de efectivo y libre de deudas. El precio de compra se basa en la entrega de 4 millones de AUD en capital circulante, que está sujeto a un ajuste posterior a la finalización. Múltiplo de adquisición implícito de 4,0x EBITDA normalizado previsto para FY23 basado en el precio de compra inicial. EGL emprenderá una captación de capital propio de hasta 9 millones de AUD, que comprenderá una colocación para recaudar 8 millones de AUD (oPlacemento) y un posterior Plan de Compra de Acciones para recaudar hasta 1 millón de AUD adicional. Los ingresos de la Colocación y del SPP se utilizarán para apoyar la adquisición y el crecimiento de Airtight. En virtud de la Colocación, EGL emitirá aproximadamente 40 millones de nuevas acciones de EGL a un precio de emisión de 0,20 AUD cada una. La transacción está sujeta al cumplimiento de condiciones suspensivas, incluyendo, entre otras, la recepción de todos los consentimientos, exenciones y aprobaciones necesarios y la recepción de suscripciones por parte de EGL en el marco de la Colocación. La finalización de la transacción está prevista para el 1 de mayo de 2023. Se espera que la adquisición de Airtight suponga para los accionistas de EGL una revalorización del BPA superior al 15% sobre los beneficios pro forma previstos para el ejercicio fiscal de 24 meses. Taylor Collison Limited y Bell Potter Securities Limited actúan como Joint Lead Managers y Bookrunners de la Colocación y la SPP. Acacia Partners actúa como asesor financiero único y MST Lawyers como asesor jurídico en la adquisición.

The Environmental Group Limited (ASX:EGL) completó la adquisición de Airtight Pty Ltd el 5 de mayo de 2023.