La adquisición, anunciada por las dos empresas el viernes, permitiría a CMA CGM, controlada de forma privada por la familia multimillonaria franco-libanesa Saade, añadir una nueva capa de experiencia en gestión de almacenes y comestibles, ya que Wincanton opera desde más de 170 centros en Gran Bretaña e Irlanda.
La operación se produce tras una racha de adquisiciones por parte de CMA CGM en el sector de la logística, marcada por la reciente oferta de 5.500 millones de dólares por la unidad logística de Bollore -un acuerdo que aún está por cerrar- y las compras anteriores de la firma de logística del automóvil Gefco y la transitaria CEVA logistics.
CMA CGM, rica en efectivo, está controlada de forma privada por la familia multimillonaria franco-libanesa Saade. El grupo, que se benefició de una subida de los fletes y de la saturación de las cadenas de suministro inmediatamente después de la pandemia del COVID-19, se ha comprometido a ofrecer servicios de transporte de extremo a extremo y de gestión de la cadena de suministro a sus clientes.
La oferta totalmente en efectivo de la firma, realizada a través de CEVA, asciende a 450 peniques por acción, lo que refleja una prima del 52% sobre el precio de cierre de las acciones de Wincanton, de 297 peniques el jueves, o 11,7 veces los beneficios anuales subyacentes de Wincanton antes de intereses e impuestos.
Wincanton dijo que su consejo tiene la intención de recomendar unánimemente a sus accionistas que voten a favor de la oferta de CMA CGM, lo que llevaría a la compañía británica a dejar de cotizar en bolsa.
Las ofertas valoran los fondos propios de Wincanton en 566,9 millones de libras (718,77 millones de dólares) sobre una base totalmente diluida, dijeron las empresas. El valor empresarial de Wincanton, incluida la deuda, asciende a 765 millones de libras.
"Se trata de una oportunidad única para ampliar la oferta de CEVA en el Reino Unido y adquirir experiencia complementaria en alimentación y consumo", dijeron las dos empresas.
Las acciones de Wincanton se dispararon un 47% en las primeras operaciones del viernes y tocaron su máximo desde julio de 2021.
Wincanton opera en el Reino Unido e Irlanda en mercados que van desde la alimentación y los bienes de consumo hasta el combustible y la defensa, y compite a nivel local con DHL y GXO.
La adquisición la realiza CEVA a través de una entidad de nueva creación CEVA Logistics UK Rose Ltd.
El asesor financiero de CMA CGM en la operación es el banco de inversión Morgan Stanley. Wincanton ha sido asesorado por HSBC y Deutsche Numis.
(1 dólar = 0,7887 libras)
