Bankia S A : Informe de resultados del cuarto trimestre de 2020.

Informe anual de resultados 2020

28 de enero de 2021

INFORME DE RESULTADOS DICIEMBRE 2020

ÍNDICE DE CONTENIDOS

		Página
Claves del año	1
1.	Datos relevantes	3
2.	Entorno económico y financiero	4
3.	Resumen de resultados	6
4.	Evolución del balance	12
5.	Gestión del riesgo	15
6.	Estructura de financiación y liquidez	17
7.	Patrimonio neto	19
8.	Solvencia	19
9.	Evolución de la acción	21
10. Rating	22
11. Gestión del impacto causado por la crisis del COVID-19	23
12. Acontecimientos relevantes del ejercicio 2020	25
13. Anexo	27

INFORME DE RESULTADOS DICIEMBRE 2020

El Grupo cierra 2020 cumpliendo con los objetivos estratégicos de

generación de capital y calidad de activos.

Las Juntas Generales extraordinarias de Bankia y CaixaBank aprueban en

diciembre el proyecto común de fusión de ambas entidades.

Proyecto común de fusión entre CaixaBank y Bankia

• El 17 de septiembre de 2020 los Consejos de Administración de Bankia y CaixaBank suscribieron el proyecto común de fusión por absorción de Bankia, S.A. por parte de CaixaBank, S.A.
• La fusión ha sido aprobada por las juntas generales extraordinarias de accionistas de Bankia, S.A. y de CaixaBank, S.A. celebradas en diciembre de 2020.
• La operación de fusión está condicionada a la obtención de las autorizaciones regulatorias correspondientes, estando previsto que el cierre legal de la fusión se complete durante el primer trimestre de 2021 y la integración tecnológica finalice en el último trimestre del año.

En 2020 el resultado "core" crece un 3,8%. El banco destina 505 millones de euros a provisiones extraordinarias por COVID-19.

• El buen comportamiento de las comisiones (+12,2%) y la reducción de los gastos de explotación (-2%) elevan el resultado "core" de 2020 hasta los 1.336 millones de euros (+3,8%). La evolución trimestral es igualmente positiva, con un crecimiento del resultado "core" del 10,4% sobre el tercer trimestre del año y del 10,8% respecto al cuarto trimestre de 2019.
• El Grupo dota en el ejercicio provisiones extraordinarias de 505 millones de euros para anticipar impactos futuros derivados del deterioro del escenario macroeconómico causado por el COVID-19. De este importe, 40 millones de euros se han dotado en el cuarto trimestre del año.
• Sin considerar las provisiones extraordinarias por COVID-19 el beneficio antes de impuestos alcanza los 816 millones de euros en 2020, creciendo un 8% respecto a 2019. Tras las provisiones COVID-19, el beneficio antes de impuestos totaliza 311 millones de euros y el beneficio atribuido se sitúa en 230 millones de euros.
• En el cuarto trimestre del año, el Grupo obtiene un resultado antes de impuestos de 94 millones de euros y un beneficio atribuido de 50 millones de euros.

Fuerte crecimiento del crédito a empresas y recuperación del negocio de particulares.

• En empresas, el stock de crédito crece un 17% interanual impulsado por las nuevas operaciones concedidas con aval ICO, que han totalizado un importe de 10.941 millones de euros (26% del total del crédito a empresas al cierre de diciembre) y elevan la cuota de mercado en saldos de empresas hasta el 8,11% con datos a noviembre de 2020 (+37 puntos básicos interanuales).
• En hipotecas, las formalizaciones registran una nueva subida record, creciendo un 35,6% sobre el trimestre anterior y un 28,1% respecto al cuarto trimestre del 2019 con lo que, en el conjunto del año, la nueva producción de hipotecas se incrementa en un 14,3%.
• En consumo, las formalizaciones siguen recuperándose de forma gradual tras el impacto inicial causado por el COVID-19 y crecen un 43,5% en el trimestre.
• Las captaciones netas de fondos de inversión continúan la tendencia de crecimiento de los dos trimestres anteriores, aumentando el volumen del patrimonio gestionado y comercializado en un 7,3% anual y situando la cuota de mercado en el 7,51% (+46 puntos básicos anuales). En planes de pensiones el crecimiento es del 1,7% en el año y en seguros de nueva producción la media mensual confirma la senda de recuperación, creciendo un 83,8% en el trimestre.
• Continúa aumentando el perfil digital de los clientes del banco. Al cierre de 2020 las ventas digitales han alcanzado el 46,9% de las ventas totales del Grupo (+10,9 puntos porcentuales anuales) y el 60,5% de los clientes operan a través de canales digitales (+7,2 puntos porcentuales en el año).

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INFORME DE RESULTADOS DICIEMBRE 2020

El Grupo alcanza los niveles objetivo de ratio de NPAs netos y generación de capital previstos en el Plan Estratégico.

• La morosidad se reduce en 0,3 puntos porcentuales en el año hasta situarse en el 4,7% . Las provisiones extraordinarias dotadas por COVID-19 elevan la cobertura hasta el 58,2%, 4,2 puntos porcentuales más que en diciembre de 2019.
• El volumen de NPAs (dudosos y adjudicados) totaliza 8.293 millones de euros brutos (-0,7% desde diciembre del año anterior) y la cobertura se eleva hasta el 51,7% (+3 puntos porcentuales en el año), con lo que la ratio de NPAs netos (2,98%) alcanza el nivel objetivo previsto en el Plan Estratégico para diciembre de 2020 (ratio inferior al 3%).
• Al cierre del ejercicio los activos líquidos del Grupo cubren 1,6 veces los vencimientos de deuda y el banco mantiene dispuestos 22.919 millones de euros en la línea TLTRO III del BCE.
• En solvencia, Bankia alcanza, en términos de ratios regulatorias antes de la aplicación de cualquier medida de flexibilización, un CET1 Phase In del 16,66% y un CET1 Fully Loaded del 15,48%. Estos niveles suponen un colchón de +828 puntos básicos a nivel de CET1 Phase In y +710 puntos básicos a nivel de CET1 Fully Loaded sobre los mínimos regulatorios exigidos para 2020. Aplicando las medidas de flexibilización anunciadas por los organismos supervisores a raíz de la crisis del COVID-19 (medidas "Quick Fix" relativas a IFRS 9), se genera una ratio CET1 Fully Loaded del 16,17%.

Cierre del Plan Estratégico 2018-2020.

• A pesar de haber ejecutado el Plan en un entorno macroeconómico más adverso que el previsto, el Grupo ha alcanzado o superado muchos de los objetivos establecidos en su Plan Estratégico.
• En términos de integración, el Grupo superó la cifra de sinergias esperadas tras haber cerrado la integración de BMN en un tiempo record.
• Desde la perspectiva comercial se han superado los objetivos en crédito a empresas, fondos de inversión y tarjetas.
• Asimismo, se han alcanzado los objetivos de crecimiento en el volumen de comisiones y reducción de costes.
• En lo referente a calidad de activos el Grupo ha cumplido los principales objetivos contemplados en el Plan, tanto en lo relativo a reducción de activos problemáticos como a tasas de cobertura.
• En solvencia, al cierre de 2020 el Grupo acumula un exceso de capital sobre el 12% de CET 1 Fully Loaded (sin incluir las plusvalías latentes soberanas) de 2.228 millones de euros, que combinado con los dividendos repartidos (706 millones de euros), lleva al Grupo a superar el objetivo de 2.500 millones de euros fijado en el Plan Estratégico.

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