PSP AGFS Holdings, L.P junto con Paine Schwartz Partners LLC y sus afiliados, oPaine Schwartzo acordaron adquirir la participación restante en AgroFresh Solutions, Inc. (NasdaqGS:AGFS) a un grupo de accionistas el 24 de octubre de 2022. PSP AGFS Holdings, L.P junto con Paine Schwartz Partners LLC y sus afiliados, oPaine Schwartzo celebraron un acuerdo y un plan de fusión para adquirir la participación restante en AgroFresh Solutions, Inc. (NasdaqGS:AGFS) a un grupo de accionistas el 21 de noviembre de 2022. Según los términos del acuerdo, Paine Schwartz adquiriría todas las acciones ordinarias en circulación de la empresa (o acciones ordinarias o) por 3 $.00 por acción en efectivo y que (i) no estaría condicionado a la capacidad de Paine Schwartz para obtener financiación u obtener cualquier renuncia o modificación en virtud de cualquier acuerdo de la Empresa relacionado con el endeudamiento, y (ii) estaría condicionado a la aprobación de un comité especial plenamente facultado de consejeros independientes y no directivos y a la aprobación de los titulares de una mayoría de las Acciones Ordinarias propiedad de accionistas desinteresados de conformidad con el marco establecido en el caso Kahn v. M&F Worldwide Corp. El Consejo, actuando a través del Comité Especial, concedió a Paine Schwartz una dispensa limitada (la Dispensa oLimitada) de las restricciones de statu quo contenidas en el Acuerdo de Inversión para permitir a Paine Schwartz revelar la Transacción Propuesta, completar la diligencia confirmatoria, comprometerse y llegar a un acuerdo con las fuentes de financiación, y negociar la documentación definitiva con respecto a la Transacción Propuesta. Paine Schwartz se reserva el derecho de modificar o retirar la Transacción Propuesta en cualquier momento. Como parte de la adquisición AgroFresh, no se compromete a proporcionar ninguna actualización con respecto a esta o cualquier otra transacción, ni a proporcionar ninguna revelación adicional para reflejar acontecimientos posteriores, nueva información o circunstancias futuras, excepto según lo exija la legislación aplicable. AgroFresh pagará una comisión de rescisión de 15 millones de dólares a Paine Schwartz.

La Transacción Propuesta está sujeta, entre otras cosas, a la satisfacción por parte de Paine Schwartz de la diligencia confirmatoria y de la negociación y ejecución de la documentación definitiva, así como a la expiración o terminación de todos los periodos de espera aplicables en virtud de la Ley de Mejoras Antimonopolio Hart-Scott-Rodino de 1976. Un comité especial de directores independientes (el oComité Especial) del Consejo de Administración de AgroFresh (el oBoardo), en consulta con sus asesores financieros y legales independientes, determinó por unanimidad que el acuerdo de fusión es aconsejable, justo y en el mejor interés de los accionistas no afiliados de la empresa y lo recomendó para su aprobación por el Consejo. A 30 de marzo de 2023, los accionistas de AgroFresh Solutions han aprobado la transacción. Se espera que la transacción se cierre en el primer trimestre de 2023.

Perella Weinberg Partners LP está actuando como asesor financiero con unos honorarios de servicio de 2,5 millones de dólares y proveedor de opinión de imparcialidad con unos honorarios de servicio de 1,5 millones de dólares para el Comité Especial. Eric Klinger-Wilensky de Morris, Nichols, Arsht & Tunnell LLP actúa como asesor jurídico del Comité Especial. Mitchell Presser, Omar Pringle y Joe Sulzbach de Morrison & Foerster LLP actúan como asesores jurídicos de la empresa. Evercore actúa como asesor financiero de Paine Schwartz y Corey D. Fox y Peter Stach de Kirkland & Ellis LLP actúan como asesores jurídicos de Paine Schwartz. D.F. King & Co., Inc. actuó como agente de información con unos honorarios de 12.500 dólares y Broadridge Corporate Issuer Solutions, Inc. actuó como agente de transferencias para AgroFresh.

PSP AGFS Holdings, L.P junto con Paine Schwartz Partners LLC y sus afiliados, oPaine Schwartzo completaron la adquisición de la participación restante en AgroFresh Solutions, Inc. (NasdaqGS:AGFS) a un grupo de accionistas el 31 de marzo de 2023.