Jasper Interactive Studios Inc. firmó una carta de intención vinculante para adquirir SaaSquatch Capital Corp. a James Hutton, Silas Garrison, Robert Hill, Harbourside Consulting Corp y otros en una operación de fusión inversa el 16 de septiembre de 2021. TJasper Interactive Studios Inc. firmó un acuerdo definitivo para adquirir SaaSquatch Capital Corp. a James Hutton, Silas Garrison, Robert Hill, Harbourside Consulting Corp y otros en una transacción de fusión inversa el 7 de octubre de 2021. Los accionistas de Jasper recibirán acciones ordinarias de SaaSquatch después de la consolidación a cambio de sus acciones de Jasper, lo que dará lugar a una adquisición inversa de SaaSquatch por parte de Jasper. Antes del cierre de la transacción, SaaSquatch consolidará sus Acciones SaaSquatch en circulación sobre la base de una nueva Acción SaaSquatch por cada dos Acciones SaaSquatch antiguas. Las acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación se emitirán a los titulares de las acciones de Jasper sobre la base de 13,94835 acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación por cada acción de Jasper. Se prevé que la entidad resultante continúe la actividad de Jasper bajo el nombre de “Jasper Commerce Inc.” o cualquier otro nombre que determine Jasper y cotice en la Bolsa bajo el símbolo "JPIM". Tras el cierre de la transacción, el importe principal de las obligaciones de Jasper se liquidará mediante la emisión a los titulares de las obligaciones de Jasper de un total de aproximadamente 9.386.249 acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación y de un total de aproximadamente 2.331.937 garantías de compra de aproximadamente 2.331.937 acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación a un precio de ejercicio de 0,5625 CAD por acción de SaaSquatch posterior a la consolidación. Además, en relación con la conversión de las Obligaciones de Jasper, SaaSquatch asumirá las obligaciones existentes de Jasper con ciertos corredores que colaboraron en la financiación de las Obligaciones de Jasper, y emitirá garantías de corredor a dichos corredores de la siguiente manera (i) en el caso de un tramo de la financiación de las obligaciones de Jasper, Saasquatch emitirá warrants de corredor ejercitables para adquirir 27 unidades a un precio de ejercicio de 1.000 CAD por unidad, que consistirán en un total de 72.000 acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación y warrants para comprar hasta 18.077 acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación a un precio de ejercicio de 0,5625 CAD por unidad.5625 por Acción SaaSquatch post-consolidación, y (ii) en el caso de otro tramo de la financiación de las Obligaciones Jasper, Saasquatch emitirá warrants de agente ejercitables por, en total, aproximadamente 423.466 Acciones SaaSquatch post-consolidación a un precio de ejercicio de 0,375 CAD por Acción SaaSquatch post-consolidación. Los intereses devengados que queden en las obligaciones de Jasper en la fecha de cierre de la operación propuesta se reembolsarán en acciones de SaaSquatch posteriores a la consolidación a un precio de 0,375 dólares canadienses por acción de SaaSquatch posterior a la consolidación (o podrán pagarse parcial o totalmente en efectivo a elección de Jasper). El consejo de administración de SaaSquatch se reconstituirá para que esté formado por cinco consejeros. Se espera que los primeros directores del Emisor Resultante sean Jon Marsella, Silas Garrison, Gerry Hurlow, Mag Saad y Jeffrey Klam, sujeto a la recepción de todas las aprobaciones regulatorias aplicables y todo ello de manera que cumpla con las regulaciones de la Bolsa y las leyes de valores aplicables, y los demás directores que determine Jasper. La dirección de SaaSquatch se reconstituirá para que esté compuesta por personas designadas por Jasper, siempre que se reciban todas las aprobaciones reglamentarias aplicables y todo ello de forma que se cumpla la normativa de la Bolsa y la legislación aplicable en materia de valores. Los primeros directivos del Emisor resultante serán Jon Marsella como Director General, Mike Hodes como Director Financiero y Secretario Corporativo y Sean Coutts como Director de Operaciones y Director de Tecnología, y los demás directivos que determine Jasper. La transacción está sujeta a una serie de términos y condiciones, que incluyen, entre otras cosas la negociación y ejecución del Acuerdo Definitivo; la finalización de la Consolidación; la finalización del Cambio de Nombre; la finalización de la oferta de colocación privada por una recaudación bruta mínima de 3 millones de dólares canadienses; la obtención por las partes de todos los consentimientos, órdenes y aprobaciones reglamentarias y de los accionistas de Jasper, incluida la aprobación condicional del Intercambio sujeta únicamente a las condiciones habituales de cierre; la finalización de una exhaustiva revisión empresarial, legal y financiera por parte de cada una de las partes de las otras partes; la dimisión de los directores y funcionarios de SaaSquatch Capital excepto Silas Garrison y el nombramiento de los directores y funcionarios que pueda determinar Jasper; y otras condiciones estándar de cierre para una transacción de la naturaleza de la transacción. El consejo de administración de SaaSquatch ha aprobado la transacción. El 14 de febrero de 2022, TSX Venture Exchange ha aprobado condicionalmente la transacción. La fecha de cierre debería ser el 30 de noviembre de 2021 o antes, sin embargo, si la fecha de cierre no se ha producido el 31 de diciembre de 2021 o la fecha posterior que las partes acuerden por escrito el 31 de diciembre de 2021 o antes (según la última prórroga), cualquiera de las partes tendrá derecho, previa notificación a las otras partes, a rescindir este acuerdo. Se espera que la Transacción Propuesta se cierre el 16 de febrero de 2022 o alrededor de esa fecha. Mark Neighbor de McMillan LLP actúa como asesor legal de SaaSquatch. Jeffrey Klam, de Caravel Law Professional Corporation, actúa como asesor jurídico de Jasper. Odyssey Trust Company ha actuado como agente de transferencia y registrador de SaaSquatch. Jasper Interactive Studios Inc. completó la adquisición de SaaSquatch Capital Corp. a James Hutton, Silas Garrison, Robert Hill, Harbourside Consulting Corp y otros en una transacción de fusión inversa el 16 de febrero de 2022.