Wellspring Worldwide Inc. alcanzó un acuerdo de principio para adquirir Sopheon plc (AIM:SPE) a Barry Mence, Rivomore Limited, Universal Investment GmbH, Joh. Berenberg, Gossler & Co. KG y otros accionistas por aproximadamente 110 millones de libras el 31 de octubre de 2023. La oferta se ha realizado a un precio de 10,00 libras en efectivo por acción de Sopheon. Está previsto que el grupo ampliado sea dirigido por Sean Downs, consejero delegado de Wellspring. Además, está previsto que el equipo de dirección ejecutiva más amplio se constituya a partir de ambas empresas tras la finalización de la posible oferta.

Wellspring ha recibido compromisos irrevocables de Barry Mence y Rivomore Limited, por un total de 3.973.766 acciones, que representan el 37,3% de los derechos de voto totales de Sopheon, para votar o procurar el voto a favor de un esquema de acuerdo en cualquier reunión judicial y junta general que se celebre en relación con la posible oferta. La diligencia debida de Sopheon ha concluido. El consejo de Sopheon tiene la intención de recomendar por unanimidad la posible oferta a los accionistas de Sopheon. La transacción está sujeta a la recepción de una autorización reglamentaria, así como a la finalización administrativa habitual de la documentación y a la aprobación de los accionistas de Sopheon en el tribunal y en la junta general. Wellspring está obligada, a más tardar el 28 de noviembre de 2023, a anunciar su intención firme de presentar una oferta por Sopheon o a anunciar que no tiene intención de presentar una oferta. A partir del 28 de noviembre de 2023, Wellspring está obligada, a más tardar el 26 de diciembre de 2023, a anunciar una intención firme de hacer una oferta o a anunciar que no tiene intención de hacer una oferta. El 21 de diciembre de 2023 se recibió la autorización reglamentaria y, en consecuencia, Bidco y Sopheon se complacen en anunciar ahora los términos de una oferta en efectivo recomendada que realizará Bidco por la totalidad del capital social emitido y por emitir de Sopheon. La contraprestación en efectivo pagadera a los Accionistas de Sopheon según los términos de la Adquisición se pretende financiar mediante una combinación de financiación de capital que invertirán indirectamente los Fondos Resurgens y financiación de deuda comprometida que se proporcionará en virtud del Acuerdo de Financiación. Los Fondos Resurgens incluyen un fondo de coinversión en el que el único socio comanditario es un fondo gestionado y asesorado por MS AIP. El Esquema también deberá ser sancionado por el Tribunal. Por último, deberá entregarse una copia de la Orden Judicial al Registro Mercantil para su inscripción, tras lo cual el Régimen entrará en vigor, cumpliéndose la Condición NSIA. Actualmente se espera que la Adquisición se complete durante el primer trimestre de 2024, sujeta a la satisfacción o (en su caso) renuncia de las Condiciones. Bidco y Sopheon anunciaron que habían llegado a un acuerdo sobre los términos de una oferta en efectivo recomendada que Bidco realizaría por la totalidad del capital social emitido y por emitir de Sopheon el 22 de diciembre de 2023. El 10 de enero de 2024, Bidco recibió una notificación del Secretario de Estado en la que se le comunicaba que no emprendería ninguna otra acción en relación con la Adquisición. Posteriormente, los consejos de administración de Bidco y Sopheon se complacen en confirmar que se ha cumplido la Condición NSIA. A 8 de febrero de 2024, los accionistas de Sopheon plc aprobaron la transacción. A 16 de febrero de 2024, Sopheon se complace en anunciar que el Tribunal Superior de Justicia de Inglaterra y Gales ha sancionado el Plan. Actualmente se espera que la fecha efectiva del Scheme sea el 20 de febrero de 2024.

Henrik Persson, Carl Holmes, Abigail Kelly y George Dollemore de Cavendish Capital Markets Ltd actuaron como asesores designados y Squire Patton Boggs (UK) LLP han sido contratados como asesores jurídicos de Sopheon. Junya Iwamoto y Felix Beck de Raymond James actuaron como asesores financieros y King & Spalding International LLP como asesores jurídicos de Wellspring.

Wellspring Worldwide Inc. completó la adquisición de Sopheon plc (AIM:SPE) a Barry Mence, Rivomore Limited, Universal Investment GmbH, Joh. Berenberg, Gossler & Co. KG y otros accionistas el 20 de febrero de 2024. Se ha presentado una solicitud a la Bolsa de Londres en relación con la anulación de la admisión a cotización de las acciones de Sopheon en el AIM, que se espera tenga efecto el 21 de febrero de 2024.