Los inversores rehuyeron la deuda con riesgo de no ser reembolsada si el Departamento del Tesoro estadounidense se queda sin efectivo. Los rendimientos de las letras con vencimiento el 1 de junio se situaron por última vez en el 7,1222%, y brevemente llegaron a alcanzar el 7,3710%. Esto supone una fuerte subida con respecto al cierre del martes del 5,992%. Otras letras con vencimiento el 6 de junio también subieron hasta el 7,491%.
El presidente demócrata de Estados Unidos, Joe Biden, y los principales negociadores del congresista republicano Kevin McCarthy reanudaron las conversaciones que la Casa Blanca calificó de productivas el miércoles para tratar de cerrar un acuerdo para elevar el techo de la deuda estadounidense de 31,4 billones de dólares y evitar un impago catastrófico.
El rendimiento de los pagarés de referencia a dos y diez años bajó por la tarde después de que el Comité Federal de Mercado Abierto publicara las actas de su reunión de mayo, en la que la Reserva Federal subió los tipos de interés 25 puntos básicos. La transcripción mostró el acuerdo entre los responsables políticos de que el caso para un mayor endurecimiento de los tipos de interés se había vuelto "menos seguro".
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años todavía subió 3,8 puntos básicos, hasta el 3,736%.
"Hasta cierto punto, los vendedores se están agotando. Puede que esté sobrevendido", dijo Kim Rupert, director gerente de análisis de renta fija de Action Economics en San Francisco.
"El límite de la deuda está creando ciertamente mucha ansiedad. El bono de junio ha subido hoy más de un 7%".
Los recientes comentarios de los funcionarios de la Fed habían alimentado la incertidumbre sobre si el banco central pausará su ciclo de subida de tipos en su reunión de mediados de junio, lo que indica que los funcionarios no están al unísono sobre la senda de la política monetaria.
Las expectativas de otra subida de 25 puntos básicos por parte de la Fed en la reunión de junio han subido recientemente y se sitúan actualmente en el 34%, frente al 28,1% del martes, según CME's
herramienta FedWatch
.
El rendimiento del bono del Tesoro a 30 años subió
2,6 puntos básicos
hasta
3.978
%.
El rendimiento de las letras a un mes alcanzó otro máximo histórico del 5,892%, ya que la preocupación por el vencimiento de los pagos cuando el Tesoro es más vulnerable a quedarse sin dinero mantiene alejados a los inversores. El rendimiento se situó por última vez en el 5,729%.
El Tesoro subastó el miércoles 43.000 millones de dólares en pagarés a 5 años y registró una fuerte demanda, con una relación entre oferta y demanda de 2,58 y un alto rendimiento del 3,749%. La venta por parte del Tesoro de 42.000 millones de dólares en notas a dos años también fue bien el martes, con un alto rendimiento del 4,30%.
Una parte muy vigilada de la curva de rendimientos del Tesoro estadounidense que mide la diferencia entre los rendimientos de las notas del Tesoro a dos y 10 años, considerada como un indicador de las expectativas económicas, se situó en 62,7 puntos básicos negativos.
El rendimiento del Tesoro estadounidense a dos años, que suele moverse al compás de las expectativas de tipos de interés, subió 8,4 puntos básicos hasta el 4,368%.
"Esencialmente estás obteniendo historias contradictorias de todo porque tienes una curva tan fuertemente invertida en la parte delantera", dijo Matt Orton, estratega jefe de mercado de Raymond James Investment Management en San Petersburgo, Florida. "Así que usted tiene una curva preocupada por los EE.UU. y su capacidad para pagar la deuda y potencialmente ser degradada, cayendo bruscamente.
"Luego tienes básicamente la parte trasera de la curva todavía diciendo que al final del día todo va a ir bien, sin recesión, la economía va a ir bien".
El tipo de equilibrio de los valores del Tesoro estadounidense protegidos contra la inflación (TIPS) a cinco años se situó por última vez en el 2,25%, tras cerrar el martes en el 2,234%.
El tipo de equilibrio de los TIPS a 10 años se situó por última vez en el 2,2702%, lo que indica que el mercado ve una inflación media del 2,3% anual para la próxima década. (Reportaje de Alden Bentley y Chuck Mikolaczak; Edición de Leslie Adler y Richard Chang)
