Preocupadas por la posibilidad de ser expulsadas de las bolsas estadounidenses si China no permite que el organismo de control contable de la SEC examine las auditorías de las empresas chinas, algunas empresas chinas y hongkonesas que cotizan en bolsa han cambiado recientemente su auditor principal de una empresa local a una estadounidense u otra extranjera, dijo la SEC.
"Tales acuerdos plantean retos especiales que suscitan dudas sobre si las empresas de contabilidad pública registradas recién contratadas... podrán satisfacer sus responsabilidades", escribió el jefe de contabilidad en funciones de la SEC, Paul Munter.
Los auditores extranjeros pueden no tener los conocimientos locales, la experiencia, las habilidades lingüísticas o el acceso al personal de la empresa necesarios para llevar a cabo auditorías rigurosas, señaló Munter.
Los reguladores estadounidenses llevan más de una década exigiendo el acceso a los documentos de auditoría de las empresas chinas que cotizan en Estados Unidos, pero Pekín se ha mostrado reacio a permitir que los reguladores extranjeros inspeccionen sus empresas de contabilidad, alegando problemas de seguridad nacional..
Estados Unidos aprobó a finales de 2020 su Ley de Responsabilidad de las Empresas Extranjeras (HFCAA, por sus siglas en inglés), que pone a las empresas chinas que cotizan en Nueva York en riesgo de ser excluidas de la lista si no cumplen con las normas de auditoría de Estados Unidos durante tres años consecutivos.
Aunque ambas partes llegaron a un acuerdo preliminar el mes pasado para dar al organismo de control contable de la SEC, el Consejo de Supervisión Contable de Empresas Públicas (PCAOB), acceso a los documentos de auditoría chinos, no está claro si ese acuerdo funcionará en la práctica.
Alrededor de 200 emisores chinos que cotizan en Estados Unidos podrían ser excluidos de la lista si el acuerdo no tiene éxito.
Algunas empresas chinas han sustituido en los últimos meses a los auditores con sede en China por otros de fuera del país, con la esperanza de que la elección de auditores a los que los reguladores estadounidenses tengan suficiente acceso reglamentario pueda eliminar el riesgo de exclusión de la lista.
Munter advirtió a los nuevos auditores principales que debían adquirir los documentos de auditoría de la empresa de las firmas locales de auditoría predecesoras y buscar una serie de información relacionada, entre otras cuestiones, con la integridad de la dirección del emisor, los desacuerdos que el auditor pueda haber tenido con la dirección de la empresa y las comunicaciones anteriores con el comité de auditoría de la empresa.
Sin esa información, cambiar de auditor era "simplemente cambiar un mal resultado por otro y no aborda adecuadamente el problema subyacente", añadió.
"Se trata de una advertencia de la SEC de que las estructuras alternativas de contratación de auditorías diseñadas para evitar la incertidumbre de la HFCAA conllevan riesgos de investigación y aplicación por parte de los reguladores estadounidenses", dijo Jessica Zhou, socia del bufete de abogados White & Case, con sede en Hong Kong.
La advertencia de la SEC, entre otras cosas, recuerda a los auditores principales contratados sus obligaciones en virtud de las normas aplicables del PCAOB, incluida "la presentación de cualquier documento de trabajo de auditoría ante cualquier inspección o demanda de investigación del PCAOB", añadió.
Esa obligación está relacionada con las dificultades para cumplir tanto las normas estadounidenses como la legislación china.
La ley china sobre valores prohíbe a cualquier entidad o individuo compartir documentos o materiales relacionados con el negocio de los valores con partes extranjeras sin la aprobación del gobierno.
La Comisión Reguladora de Valores de China no respondió inmediatamente a una solicitud de comentarios el miércoles. (Información de Michelle Price; edición de Jonathan Oatis y Christopher Cushing)
