Los precios mundiales del petróleo ampliaron las pérdidas tras una caída de más del 2% durante la noche, ya que los recortes voluntarios de la producción de petróleo por parte de los productores de la OPEP+ para el primer trimestre del próximo año no cumplieron las expectativas del mercado.
El índice MSCI más amplio de acciones de Asia-Pacífico fuera de Japón cayó un 0,5% tras una subida del 7,3% el mes pasado, la mayor desde enero. El Nikkei japonés se mantuvo plano, tras haber subido también un 8,5% en noviembre, en el mejor mes de los últimos tres años.
Las acciones chinas cayeron un 0,6% y el índice Hang Seng de Hong Kong bajó un 0,4%.
"Nuestra sensación es que gran parte de las buenas noticias ya están en el precio. Un poco de recogida de beneficios y de reequilibrio han jugado probablemente a final de mes, oscureciendo el mensaje que típicamente obtenemos de la acción de los precios", dijo Rodrigo Catril, estratega senior de divisas del National Australia Bank.
Las encuestas regionales de directores de compras arrojaron resultados dispares en noviembre. La actividad fabril de Japón se contrajo al ritmo más rápido en nueve meses, la de Corea del Sur se estabilizó y la industria manufacturera de China volvió a la expansión, según una encuesta privada.
Durante la noche, los datos mostraron que tanto la inflación estadounidense como la europea se están enfriando según lo deseado. El indicador de inflación preferido por la Reserva Federal -el índice de precios de los gastos de consumo personal (PCE)- se mantuvo sin cambios en octubre, mientras que el gasto de los consumidores también retrocedió.
La mayor sorpresa se produjo con la inflación de la zona euro, que incumplió las expectativas por un amplio margen, provocando una caída del euro e impulsando a los mercados a descontar recortes de tipos de unos 110 puntos básicos el año que viene, empezando ya en abril.
Los operadores están ahora a la espera de la comparecencia del presidente de la Fed, Jerome Powell, en la sesión de preguntas y respuestas del viernes, y los alcistas apuestan a que el jefe del banco central dará cabida a sus apuestas tempranas y agresivas de relajación de la política estadounidense para el próximo año. Los futuros de los fondos de la Fed implican recortes de tipos de 115 puntos básicos.
"Sospechamos que será una sesión muy coreografiada y que se ceñirá al guión anterior a la reunión de Waller de cautela en lo que se refiere a nuevas subidas, pero sin ningún atisbo de relajación", dijo Robert Carnell, jefe regional de investigación para Asia-Pacífico de ING.
El gobernador de la Fed, Christopher Waller, considerado un halcón, insinuó esta semana una bajada de los tipos de interés en los próximos meses si la inflación seguía relajándose.
El descenso de los tipos de interés en Europa y EE.UU. sería una buena noticia para Asia, ya que aliviaría en gran medida la presión sobre las divisas de los mercados emergentes y dejaría margen a los bancos centrales asiáticos para relajar su política monetaria.
Los inversores se están volviendo más alcistas respecto a las divisas asiáticas, según un sondeo de Reuters. Las apuestas alcistas sobre el won surcoreano , el dólar taiwanés y el peso filipino alcanzaron su nivel más alto desde principios de febrero.
El índice del dólar rondó un máximo de cinco sesiones en 103,28 frente a sus homólogos, recibiendo cierto apoyo de la caída del euro durante la noche. Esto se produjo tras una asombrosa pérdida del 3% en noviembre, la peor en un año.
El euro subió un 0,2%, hasta 1,0907 dólares, tras caer un 0,7% durante la noche, hasta un mínimo de una semana de 1,0879 dólares.
Los bonos del Tesoro estadounidense también cedieron un poco tras el mejor mes desde 2011. El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años bajó 3 puntos básicos en Asia hasta el 4,3264%, además de una caída de 52,2 puntos básicos en el mes.
El rendimiento de los bonos del Tesoro a dos años cayó 4 puntos básicos hasta el 4,674%.
En el mercado del petróleo, los futuros del crudo Brent bajaron un 0,4% a 80,56 dólares el barril, mientras que los futuros del West Texas Intermediate estadounidense también cayeron un 0,3% a 75,77 dólares el barril.
El precio del oro subió un 0,3% a 2.042,49 dólares la onza.
