Tras la escasez de aprobaciones de plantas en la última década, los promotores se han asegurado docenas de contratos a largo plazo para financiar nuevas plantas de GNL multimillonarias. El ritmo de aprobaciones se ha acelerado a medida que Europa se ha alejado del gas ruso desde la invasión de Ucrania por Moscú.
Alrededor de una docena de promotores esperan tomar decisiones finales de inversión (FID) este año. Muchos de estos proyectos se han retrasado varias veces, pero los analistas afirman que al menos tres han conseguido suficientes clientes para seguir adelante pronto.
Estados Unidos fue durante mucho tiempo un importador de GNL, pero los descubrimientos de gas natural y la producción de la revolución del esquisto convirtieron al país en exportador de GNL en 2016. Las exportaciones estadounidenses de GNL alcanzarán los 10.600 millones de pies cúbicos diarios (bcfd) en 2022, lo que convertirá al país en el segundo mayor exportador de GNL por detrás de Australia.
LISTOS PARA LANZARSE
Los proyectos mejor posicionados para seguir adelante son la planta de Port Arthur de Sempra Energy en Texas, la de Lake Charles de Energy Transfer LP en Luisiana y la de Río Grande de NextDecade Corp en Texas.
Tienen todos o la mayoría de los acuerdos de venta de GNL a largo plazo necesarios para convencer a los bancos de que los proyectos están listos para la financiación de la deuda, dicen los analistas.
Sempra dijo en enero que ha vendido toda la capacidad necesaria para avanzar en la primera fase de Port Arthur. Entre los compradores figuran la polaca Polski Koncern Naftowy Orlen SA, la petrolera estadounidense ConocoPhillips y la alemana RWE AG.
NextDecade ha firmado acuerdos por cerca del 64% de la primera fase de Rio Grande y pronto podría alcanzar cerca del 87%, según los analistas del banco Morgan Stanley. Entre los clientes de Rio Grande se encuentran Exxon Mobil Corp, Shell PLC, la portuguesa Galp Energia y la japonesa Itochu Corp.
NextDecade podría obtener el visto bueno financiero en la segunda mitad de este año, según Morgan Stanley. NextDecade ha dicho que tenía como objetivo una FID en el primer trimestre para la primera fase del proyecto.
Energy Transfer señaló el miércoles que podría incumplir su objetivo del primer trimestre para una FID debido a la extrema competencia por los compradores de GNL. Tiene acuerdos para vender GNL a varias empresas, entre ellas Shell, la china ENN Group y la comercializadora suiza de materias primas Gunvor.
Se tardan unos cuatro años en construir estas gigantescas plantas, por lo que no es probable que su GNL llegue a los mercados antes de 2027. Pero sus volúmenes de producción permitirán a Estados Unidos mantenerse por delante de la producción de Australia y Qatar.
ADICIONES DE SUMINISTRO
Estados Unidos ya tiene capacidad para producir la mayor cantidad de GNL del mundo y habría sido el mayor exportador de no ser por el cierre de la planta de Freeport LNG en Texas tras un incendio en junio de 2022.
"Estados Unidos sigue encabezando la clasificación de adiciones de suministro mundial de GNL hasta 2030... seguido de Qatar, Mozambique y Canadá", señalaron en una nota los analistas de la consultora energética Tudor Pickering Holt & Co.
Estados Unidos debería exportar alrededor de 11,8 bcfd este año y 12,6 bcfd el próximo, según estimaciones de la Administración de Información Energética estadounidense. Las siete plantas de exportación estadounidenses que ya están en servicio, incluida Freeport LNG, pueden convertir unos 13.800 millones de pies cúbicos de gas en GNL cada día.
Las próximas plantas de GNL estadounidenses que se espera que abran son la empresa conjunta QatarEnergy-Exxon en Golden Pass (Texas) a finales de 2024, la primera fase de Plaquemines de Venture Global LNG en Luisiana en 2024-2026, y la ampliación de Cheniere Energy Inc en su planta de Corpus Christi (Texas) en 2025.
