IMAX Corporation (NYSE:IMAX) firmó un acuerdo para adquirir el 28,366457% de las acciones de IMAX China Holding, Inc. (SEHK:1970) a un grupo de accionistas por 1.000 millones de dólares de Hong Kong el 12 de julio de 2023. Según se ha informado, IMAX Corporation adquirirá 96,3 millones de acciones de IMAX China por aproximadamente 10 HKD por acción en efectivo. Tras la aprobación de la oferta y del esquema de acuerdo, IMAX Corporation poseerá el 100% de IMAX China. IMAX Corporation tiene la intención de financiar la transacción en su totalidad a través de sus recursos internos de efectivo y / o financiación de la deuda externa. La adquisición de IMAX China está sujeta a las condiciones de cierre habituales, incluida la recepción del accionista de IMAX China, la sanción de la propuesta de privatización por el Gran Tribunal de las Islas Caimán y otras aprobaciones. La oferta ha sido aprobada tanto por el Consejo de Administración de IMAX Corporation como por el de IMAX China. El 31 de agosto de 2023, Jim ATHANASOPOULOS, Jiande CHEN, Mei-Hui (Jessie) CHOU, Ka Long Karen CHAN, Tseng Kai TSAO y Xueqing ZHANG, suscribieron también un compromiso irrevocable a favor de IMAX Corporation. La transacción fue revisada y aprobada por el Comité Independiente del Consejo ("CIB") siguiendo la recomendación del Asesor Financiero Independiente. Se espera que la transacción se cierre a finales de 2023. Se espera que la transacción se cierre antes del 31 de diciembre de 2023. La transacción supondrá un aumento inmediato de los beneficios. IMAX China ha programado una Junta Extraordinaria de Accionistas para aprobar la transacción propuesta con IMAX para el 10 de octubre de 2023. Morgan Stanley Asia Limited actuó como asesor financiero y Freshfields Bruckhaus Deringer LLP, Hong Kong actuó como asesor jurídico de IMAX Corporation. Slaughter and May actuó como asesor financiero de Morgan Stanley Asia Limited. Somerley Capital Limited actuó como asesor financiero independiente del Comité Independiente del Consejo.
IMAX Corporation (NYSE:IMAX) canceló la adquisición del 28,366457% de las acciones de IMAX China Holding, Inc. (SEHK:1970) a un grupo de accionistas el 10 de octubre de 2023.