Finanzas STO Express Co.,Ltd

Acciones

002468

CNE100000T99

Carga aérea y logística

Precio de cierre Shenzhen S.E. Otros sitios de cotización 00:00:00 30/04/2024			Varia. Cinco días.	Varia. 1 de enero.
9,15 ^CNY	0,00 %		+9,45 %	+17,46 %

26/04	STO EXPRESS CO.,LTD : Jefferies & Co. se mantiene neutral, sin recomendación.	ZM
25/04	STO Express Co.,Ltd propone el dividendo final en efectivo para el año 2023	CI

Valoración

Período Fiscal: Diciembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalización ¹	29.851	15.430	13.737	15.611	11.773	13.828	-	-
Valor de la empresa ¹	27.705	16.210	16.759	17.727	14.528	17.388	16.967	17.590
P/E ratio	21,2 x	504 x	-15,2 x	54,4 x	35,4 x	21,9 x	17 x	12,1 x
Rendimiento	0,51 %	-	-	-	0,26 %	0,37 %	0,7 %	0,58 %
Capitalización / Volumen de negocios	1,29 x	0,72 x	0,54 x	0,46 x	0,29 x	0,29 x	0,26 x	0,24 x
Valor de la empresa / volumen de negocios	1,2 x	0,75 x	0,66 x	0,53 x	0,36 x	0,36 x	0,32 x	0,3 x
Valor de la empresa / EBITDA	11 x	17,3 x	26,4 x	12 x	8,44 x	6,54 x	5,42 x	4,44 x
Valor de empresa / FCF	-2.731 x	-10,5 x	-18,1 x	-18,9 x	26,4 x	57,5 x	36,7 x	18,7 x
FCF Yield	-0,04 %	-9,5 %	-5,54 %	-5,3 %	3,78 %	1,74 %	2,72 %	5,36 %
Price to Book	3,27 x	1,76 x	1,75 x	1,94 x	1,36 x	1,49 x	1,38 x	1,21 x
Número de valores (en miles)	1.530.802	1.530.802	1.511.242	1.511.242	1.511.242	1.511.242	-	-
Precio de referencia ²	19,50	10,08	9,090	10,33	7,790	9,150	9,150	9,150
Fecha de publicación	26/2/20	14/4/21	14/4/22	28/4/23	24/4/24	-	-	-

¹CNY en Millones²CNY

Datos estimados

Evolución de la cuenta de resultados (Datos anuales)

Período Fiscal: Diciembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Ventas netas ¹	23.089	21.566	25.255	33.671	40.924	48.065	53.542	58.501
EBITDA ¹	2.515	937,8	634	1.473	1.721	2.658	3.131	3.965
Beneficio operativo (EBIT) ¹	1.853	114,9	-927	486,9	460,2	934,5	1.239	1.755
Margen de operación	8,02 %	0,53 %	-3,67 %	1,45 %	1,12 %	1,94 %	2,31 %	3 %
Beneficios antes de Impuestos (EBT) ¹	1.834	104,6	-1.000	363,2	418,1	892,4	1.013	1.615
Resultado Neto ¹	1.408	36,33	-909	287,7	340,7	629,1	824,5	1.159
Margen neto	6,1 %	0,17 %	-3,6 %	0,85 %	0,83 %	1,31 %	1,54 %	1,98 %
BPA ²	0,9200	0,0200	-0,6000	0,1900	0,2200	0,4172	0,5392	0,7567
Free Cash Flow ¹	-10,15	-1.541	-928,3	-940,3	549,4	302,5	462,2	943
Margen FCF	-0,04 %	-7,14 %	-3,68 %	-2,79 %	1,34 %	0,63 %	0,86 %	1,61 %
FCF Conversión (EBITDA)	-	-	-	-	31,91 %	11,38 %	14,76 %	23,78 %
FCF Conversion (Resultado Neto)	-	-	-	-	161,25 %	48,08 %	56,06 %	81,38 %
Dividendo / Acción ²	0,1000	-	-	-	0,0200	0,0338	0,0643	0,0529
Fecha de publicación	26/2/20	14/4/21	14/4/22	28/4/23	24/4/24	-	-	-

¹CNY en Millones²CNY

Datos estimados

Evolución de la cuenta de resultados (Datos trimestrales)

Período Fiscal: Diciembre	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 S1	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1	2025 Q2
Ventas netas ¹	8.345	7.152	7.808	-	9.593	8.744	10.342	10.250	11.587	12.132	12.146	12.822	-	-
EBITDA ¹	-	-	354,4	-	-	-	-	-	-	536	386,3	797,7	-	-
Beneficio operativo (EBIT) ¹	-658,5	145,5	97,76	-	191,4	173,1	113,2	16,6	163	225,1	75,44	486,9	-	-
Margen de operación	-7,89 %	2,03 %	1,25 %	-	1,99 %	1,98 %	1,09 %	0,16 %	1,41 %	1,86 %	0,62 %	3,8 %	-	-
Beneficios antes de Impuestos (EBT)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Resultado Neto ¹	-671,1	106,4	82,24	188,6	76,75	-	85,41	2,741	119,7	190,8	46	381	-	-
Margen neto	-8,04 %	1,49 %	1,05 %	-	0,8 %	-	0,83 %	0,03 %	1,03 %	1,57 %	0,38 %	2,97 %	-	-
BPA ²	-0,4435	0,0700	0,0500	-	0,0500	0,0900	0,0500	0,001800	0,0800	0,1246	0,0300	0,2489	-	-
Dividendo / Acción ²	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	0,0474	-	-
Fecha de publicación	14/4/22	29/4/22	30/8/22	30/8/22	28/4/23	28/4/23	28/8/23	30/10/23	24/4/24	-	-	-	-	-

¹CNY en Millones²CNY

Datos estimados

Análisis del balance

Período Fiscal: Diciembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Deuda neta ¹	-	779	3.021	2.116	2.756	3.561	3.139	3.762
Posición de caja neta ¹	2.145	-	-	-	-	-	-	-
Apalancamiento (Deuda/EBITDA)	-	0,8307 x	4,766 x	1,437 x	1,601 x	1,339 x	1,003 x	0,9488 x
Free Cash Flow ¹	-10,1	-1.541	-928	-940	549	303	462	943
ROE (Beneficio Neto / Fondos Propios)	15,3 %	0,4 %	-11 %	3,6 %	4,03 %	6,93 %	8,95 %	10,3 %
ROA (Beneficio Neto / Total Activos)	11 %	0,25 %	-5,24 %	-	-	2,51 %	2,69 %	2,87 %
Activos ¹	12.860	14.630	17.353	-	-	25.100	30.598	40.421
Activos netos por acción ²	5,970	5,740	5,180	5,340	5,740	6,150	6,630	7,530
Flujo de efectivo por acción ²	1,290	0,5600	1,250	1,700	2,190	1,670	2,080	2,490
Capex ¹	1.986	2.394	2.849	3.541	2.809	2.317	2.114	2.006
Capex / Ventas	8,6 %	11,1 %	11,28 %	10,52 %	6,86 %	4,82 %	3,95 %	3,43 %
Fecha de publicación	26/2/20	14/4/21	14/4/22	28/4/23	24/4/24	-	-	-

¹CNY en Millones²CNY

Datos estimados

BPA & Dividendo

Evolución anual del PER

Evolución del rendimiento historico

Evolución del valor de la empresa / EBITDA

Notaciones para STO Express Co.,Ltd

Calificación trading

Calificación Inversor

ESG Refinitiv

C-

Más Ratings

Consenso de los analistas

Venta

Compra

Recomendación promedio

ACUMULAR

Numero de análisis

Último precio de cierre

9,15 CNY

Precio objetivo promedio

9,945 CNY

Diferencia / Objetivo Promedio

+8,69 %

Consenso

Revisiones del BPA

Revisiones de las previsiones

Beneficios trimestrales - Tasa de sorpresa

La agenda de la empresa

Sector Servicios de mensajería

	Varia. 1 de ene.	Capi.
STO EXPRESS CO.,LTD	+17,46 %	1909,98 M
S.F. HOLDING CO., LTD.	-10,27 %	24,37 mil M
ZTO EXPRESS (CAYMAN) INC.	-1,57 %	17,17 mil M
POSTE ITALIANE S.P.A.	+16,01 %	16,58 mil M
YTO EXPRESS GROUP CO.,LTD.	+29,21 %	7692,92 M
DEPPON LOGISTICS CO., LTD.	+15,00 %	2352,4 M
OSTERREICHISCHE POST AG	-8,56 %	2182,27 M
HANGZHOU SF INTRA-CITY INDUSTRIAL CO., LTD.	-0,19 %	1174,76 M
CTT-CORREIOS DE PORTUGAL, S.A.	+26,36 %	672 M
TCI EXPRESS LIMITED	-24,82 %	478 M

Servicios de mensajería