En un movimiento ampliamente esperado, el Banco de Japón mantuvo sin cambios sus tipos de interés ultrabajos. Tampoco introdujo cambios en sus orientaciones políticas, lo que frustró las esperanzas de algunos operadores de que modificara el lenguaje para señalar el fin a corto plazo de los tipos de interés negativos.
El yen cayó, con el dólar-yen subiendo un 1,2% a 144,5 a las 0924 GMT y el euro-yen subiendo un 1,3% a 158,17. El Nikkei subió aliviado, liderado por las acciones tecnológicas, y los rendimientos de la deuda pública japonesa cayeron.
El sentimiento de apoyo ayudó a impulsar los mercados mundiales en general, con el índice MSCI World Equity subiendo un 0,1% en el día . El STOXX 600 europeo subió un 0,2% y el FTSE 100 londinense un 0,1%.
La "postura moderada del Banco de Japón... es algo que favorece el sentimiento y hemos estado viendo cómo se reflejaba en la renta variable, que se movía ligeramente al alza", afirmó Fiona Cincotta, analista sénior de mercados de City Index.
Cincotta dijo que la menor liquidez también puede ser un factor en los movimientos del mercado, ya que los operadores se toman vacaciones antes de las fiestas navideñas.
Mientras tanto, los operadores sopesaban diversas pistas sobre la trayectoria de los tipos en Estados Unidos y la zona euro.
Francois Villeroy de Galhau, miembro del Banco Central Europeo, afirmó que los tipos de interés deberían bajar en algún momento de 2024 y que la inflación debería volver a situarse en el objetivo del 2% del BCE como muy tarde en 2025.
"Esto no es sólo una previsión, es un compromiso", afirmó.
En la reunión del banco central de la semana pasada, la presidenta del BCE, Christina Lagarde, se opuso a las apuestas del mercado sobre un recorte inminente de los tipos, pero los mercados no quedaron convencidos. Yannis Stournaras, responsable de política monetaria del BCE, también se mostró dócil y declaró a Reuters el lunes que el BCE debe ver una inflación estable por debajo del 3% a mediados del próximo año antes de empezar a bajar los tipos.
"Aunque el BCE haya dado marcha atrás en los recortes de tipos, dado que la inflación está cerca de ese nivel del 2%, dado que estamos viendo debilidad en los datos, no creo que el mercado encuentre necesariamente tan creíble que vayan a mantener los tipos elevados durante mucho más tiempo", dijo Cincotta.
Los rendimientos de la deuda pública de la zona euro bajaron, con el rendimiento de referencia alemán a 10 años bajando 5 puntos básicos hasta el 2,025% .
El euro subía un 0,2% a 1,0942 $. El índice del dólar estadounidense se mantuvo plano en 102,5, tras caer un 1,3% la semana pasada.
El rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años se situaba en el 3,9107%.
Los rendimientos del Tesoro cayeron la semana pasada después de que el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, se mostrara inesperadamente pesimista al final de la reunión de la Fed. Los rendimientos luego invirtieron el curso el lunes, subiendo después de que el presidente de la Reserva Federal de Chicago, Austan Goolsbee, se opusiera a la valoración del mercado de recortes de los tipos de interés.
La presidenta del Banco de la Reserva Federal de Cleveland, Loretta Mester, declaró el lunes al Financial Times que los mercados se habían adelantado "un poco" al banco central sobre cuándo esperar recortes de los tipos de interés.
El petróleo perdió algunas ganancias recientes. Los precios del petróleo se habían beneficiado de los ataques del grupo militante yemení Houthi, alineado con Irán, a barcos en el Mar Rojo.
Los futuros del crudo Brent bajaban un 0,3% a 77,71 dólares, mientras que el crudo West Texas Intermediate estadounidense perdía un 0,9% a 71,85 dólares.
El oro se mantenía estable en 2.026,1 dólares la onza.
