El dólar subió inicialmente pero después cayó con fuerza frente al yen tras superar brevemente el nivel psicológico de 150 yenes por dólar por primera vez desde octubre de 2022, lo que llevó a algunos a ver indicios de intervención por parte del Banco de Japón.
El Ministerio de Finanzas japonés no respondió a las peticiones de comentarios. Pero el fuerte movimiento a la baja del dólar fue difícil de ignorar para el mercado.
"Tiene toda la pinta de ser una intervención, sinceramente, dijo Michael Brown, analista de mercado de Trader X en Londres.
Otros en el mercado no estuvieron de acuerdo con esa valoración, diciendo que la ruptura se debió al sólido informe de la Encuesta de Ofertas de Empleo y Rotación Laboral, o JOLTS, de agosto, que puso fin a tres descensos mensuales consecutivos. Los empresarios también retuvieron a sus trabajadores en agosto.
"La fortaleza económica de EE.UU. sigue sorprendiendo al alza", dijo Ronald Temple, estratega jefe de mercado de Lazard en Nueva York, en comentarios a los medios.
"Es probable que el ciclo de subidas de tipos de la Fed haya terminado, pero datos como los de hoy plantean el riesgo de que sea necesaria una subida más".
El bono del Tesoro a 10 años subió 9,6 puntos básicos hasta el 4,779%, un nuevo máximo en 16 años, y el dólar cayó un 0,44% hasta los 149,165 yenes.
Los principales índices bursátiles estadounidenses y europeos se desplomaron más de un 1%.
El indicador MSCI de valores de todo el mundo se desplomó un 1,36%, y el índice paneuropeo STOXX 600 perdió un 1,06%.
En Wall Street, el índice industrial Dow Jones cayó un 1,13%, el S&P 500 perdió un 1,33% y el Nasdaq Composite cedió un 1,63%.
El rendimiento de referencia del Tesoro a 10 años se ha disparado a su nivel más alto desde finales de 2007. El lunes protagonizaron su mayor subida en un día desde principios de septiembre, un movimiento que pinchó un repunte de las acciones, las materias primas y las divisas.
El último catalizador fueron dos funcionarios de la Fed que afirmaron el lunes que la política monetaria tendrá que seguir siendo restrictiva durante "algún tiempo" para que la inflación vuelva a situarse en el objetivo del 2% del banco central.
El yen es una víctima particular de la marcha del dólar hacia máximos de 10 meses y de la subida de los rendimientos del Tesoro, dada la enorme diferencia entre los tipos de interés estadounidenses y los japoneses.
Las autoridades monetarias de Japón se aferran a una política de mantenimiento de los tipos de interés deudores extraordinariamente bajos, lo que elimina un incentivo para que los inversores posean la divisa del país o sus bonos.
Los operadores atribuyen un 26% de probabilidades a otra subida de los tipos estadounidenses en noviembre y un 45% a un incremento en diciembre, según la herramienta FedWatch de CME Group.
SENSACIÓN DE URGENCIA
El ministro japonés de Finanzas, Shunichi Suzuki, dijo el martes que las autoridades estaban vigilando de cerca el mercado de divisas y que estaban preparadas para responder, repitiendo una advertencia contra los movimientos especulativos que no reflejen los fundamentos económicos.
En la última semana, Suzuki ha dicho siete veces que las autoridades están vigilando el yen con un "alto" o "fuerte" "sentido de urgencia".
El pasado mes de septiembre, las autoridades japonesas llevaron a cabo su primera intervención en 24 años, cuando el yen se debilitó por encima de 145 por dólar.
Se ha especulado con la posibilidad de que vuelvan a intervenir, dado que el yen está sometido a una presión constante, ya que los rendimientos de referencia a 10 años en Estados Unidos ostentan ahora su mayor prima sobre sus homólogos japoneses desde el pasado noviembre, con casi 400 puntos básicos.
Los precios del petróleo se recuperaron tras tocar un mínimo de tres semanas, ya que los inversores sopesaron la fortaleza del dólar, el oscurecimiento de las señales económicas mundiales y el endurecimiento de la oferta.
El crudo estadounidense subió recientemente un 1,29% hasta los 89,97 dólares por barril y el Brent se situó en los 91,28 dólares, un 0,63% más en el día.
Los precios del oro languidecieron cerca de mínimos de siete meses, lastrados por la fortaleza del dólar y los elevados rendimientos de los bonos, ya que la probabilidad de que los tipos de interés estadounidenses se mantengan al alza durante más tiempo dominó el sentimiento.
El oro al contado cayó un 0,1% hasta los 1.825,49 dólares la onza.
