TIM S.A. (BOVESPA:TIMS3), Telefônica Brasil S.A. (BOVESPA:VIVT3) y Claro S.A. firmaron una oferta vinculante para adquirir los Activos Móviles UPI de Oi S.A. (BOVESPA:OIBR4) por 16.500 millones de BRL el 7 de septiembre de 2020. El 29 de enero de 2021, TIM S.A. Telefônica Brasil S.A. y Claro S.A. firmaron un contrato para adquirir Mobile Assets UPI de Oi S.A. por 16.500 millones de BRL. TIM, Telefônica Brasil y Claro fueron declarados como oferentes de la transacción. A partir del 14 de diciembre de 2020, la oferta de TIM, Telefónica Brasil y Claro fue declarada vencedora del proceso competitivo de compra de los activos del negocio móvil - Servicio Móvil Personal del Grupo Oi en la subasta realizada. Según los términos, Oi pagará 756 millones de BRL de un total de 16.500 millones de BRL por el servicio de transición hasta 12 meses; además de la compensación por el acuerdo de capacidad de transmisión de datos "take-or-pay", cuyo valor actual neto (NPV) corresponde a 819 millones de BRL. Telefônica desembolsará un importe correspondiente al 33% del precio base y de los servicios de transición, equivalente a aproximadamente 5.500 millones de BRL. La empresa tiene la intención de utilizar sus propios recursos para financiar la transacción. TIM desembolsará el 44% de los valores del precio base y de los servicios de transición, que suman aproximadamente 7.300 millones de BRL. TIM cree que es posible financiar la adquisición a través del mercado de deuda local y su generación de efectivo. Sin embargo, en caso de que se produzcan cambios importantes en las condiciones del mercado, la empresa reevaluará sus opciones. La transacción está sujeta a las condiciones habituales, incluidas las aprobaciones de la Agencia Nacional de Telecomunicaciones (ANATEL) y del Consejo Administrativo de Defensa Económica (CADE). La transacción fue aprobada por los acreedores de Oi S.A. A partir del 5 de octubre de 2020, el tribunal de Río de Janeiro ha aprobado la transacción. A 14 de diciembre de 2020, el Tribunal de Recuperación Judicial aprobó la oferta de los compradores como ganadora de la licitación, después de la opinión favorable del Ministerio Público del Estado de Río de Janeiro y del Administrador Judicial. A TIM S.A. se le asignarán 14,5 millones de clientes en la operación. En mayo de 2021, el Consejo Administrativo de Defensa Económica (Cade) autorizó al Idec a acompañar el proceso. A partir del 12 de agosto de 2021, el Instituto de Defensa del Consumidor (Idec) solicitó la aprobación de la Agencia Nacional de Telecomunicaciones (Anatel) para participar como tercero interesado en el análisis de la adquisición de Oi Movel por TIM, Claro y Vivo. Desde el 27 de octubre de 2021, el superintendente del órgano antimonopolio brasileño Cade ha solicitado más tiempo para el análisis de la adquisición. La fecha límite actual es el 18 de noviembre de 2021, pero una prórroga aprobada podría hacer que se retrase hasta febrero de 2022. Se espera que la transacción se complete durante el año 2021. A partir del 3 de noviembre de 2021, el superintendente del Consejo Administrativo de Defensa Económica (Cade) de Brasil ha recomendado la aprobación de la adquisición de los activos móviles de Oi Movelde la empresa de telecomunicaciones Oi por parte de los competidores Claro, TIM y Telefónica Brasil (propietaria de Vivo), con restricciones y el plazo actual para una decisión está fijado para febrero de 2022. El CADE, la agencia de competencia de Brasil, introduce condiciones para facilitar la posibilidad de que otros competidores entren en el mercado brasileño. La resolución debe ser confirmada por el consejo del CADE, algo para lo que tiene un plazo inicial hasta finales de noviembre. BofA Securities Europe SA ha actuado como asesor financiero de Oi. Alberto Bragança, Leonardo Maniglia Duarte y Paulo Campana de Veirano Advogados actuaron como asesores jurídicos de Claro S.A. Sergio Savi de Barbosa, Müssnich & Aragão Advogados actuó como asesor jurídico de Oi S.A. Marcelo Moura y Giuliano Colombo de Pinheiro Neto Advogados actuaron como asesor jurídico de TIM S.A, Adriana Pallis Romano, Bruna Marrara Martinez, Fernando Tonanni ,Marcos Paulo Veríssimo, Renata Oliveira de Machado, Meyer, Sendacz e Opice actuaron como asesores legales de Telefônica Brasil S.A. Luis Acuña Alonso y Pablo Gónzalez-Espejo de Uría Menéndez Abogados, S.L.P. han actuado como asesores legales de Telefônica Brasil S.A. Morgan Stanley ha actuado como asesor financiero de América Móvil en la transacción. Bank of America Merrill está actuando como asesor financiero de Oi. Claudia Parzani, Pietro Belloni y Lucio D'Amario de Linklaters LLP han actuado como asesores legales del equipo interno de TIM S.A. El equipo interno de TIM S.A incluye a Agostino Nuzzolo, Riccardo Pettazzi y Carla Forcina. N M Rothschild & Sons Limited actuó como asesor financiero de TIM. Lazard Ltd actuó como asesor financiero de Oi S.A. TIM S.A. (BOVESPA:TIMS3), Telefônica Brasil S.A. (BOVESPA:VIVT3) y Claro S.A. completaron la adquisición de Mobile Assets UPI de Oi S.A. (BOVESPA:OIBR4) el 28 de enero de 2022.