First Interstate BancSystem, Inc. (NasdaqGS:FIBK) celebró un acuerdo definitivo para adquirir Great Western Bancorp, Inc. (NYSE:GWB) por 2.000 millones de dólares el 15 de septiembre de 2021. Según los términos del acuerdo, los accionistas de GWB recibirán 0,8425 acciones ordinarias de clase A de FIBK por cada acción de GWB que posean. Una vez completada la transacción, los accionistas de GWB poseerán colectivamente el 43% de la empresa combinada. La familia Scott seguirá siendo accionista significativa de FIBK y los miembros de la familia seguirán ocupando puestos en el consejo de administración después de la transacción. Según los términos del acuerdo, GWB se fusionará con FIBK y el holding y el banco combinados operarán bajo el nombre y la marca de First Interstate, con la sede central de la empresa en Billings, Montana. El acuerdo de fusión establece ciertos derechos de rescisión tanto para FIBK como para GWB, y también establece que, en caso de rescisión del acuerdo de fusión bajo ciertas circunstancias, FIBK deberá pagar una comisión de rescisión de 105 millones de dólares a GWB o GWB deberá pagar una comisión de rescisión de 70 millones de dólares a FIBK. Al cierre de la transacción, cinco directores de GWB se incorporarán al Consejo de Administración de FIBK. El 19 de enero de 2022, James R. Scott, Jr. miembro del Consejo de Administración de First Interstate BancSystem, Inc. (FIBK), informó a FIBK de su renuncia al Consejo. La transacción está sujeta a la autorización para la cotización en el NASDAQ de las acciones ordinarias de clase A de FIBK que se emitirán en la fusión, a la recepción de determinados consentimientos y aprobaciones gubernamentales, incluidos los de la Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal, la División de Banca e Instituciones Financieras de Montana, y la División de Banca del Departamento de Trabajo y Regulación de Dakota del Sur, y la terminación o expiración de todos los períodos de espera aplicables con respecto a los mismos, en cada caso sin la imposición de una condición onerosa, la efectividad de la declaración de registro en el formulario S-4 para las acciones ordinarias de clase A de FIBK que se emitirán en la fusión, y la aprobación de los accionistas. La transacción fue aprobada por unanimidad por los Consejos de Administración de ambas empresas. El 22 de diciembre de 2021, Great Western Bancorp y First Interstate BancSystem anunciaron conjuntamente que habían recibido las autorizaciones reglamentarias necesarias de la Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal y de la División de Banca e Instituciones Financieras de Montana en relación con la propuesta de fusión de FIBK y GWB y la fusión de los respectivos bancos subsidiarios de FIBK y GWB, First Interstate Bank y Great Western Bank. La junta de accionistas de ambas empresas está prevista para el 19 de enero de 2022. El 20 de enero de 2022, Great Western anunció que había recibido todas las autorizaciones reglamentarias necesarias. El 19 de enero de 2022, los accionistas de FIBK y los accionistas de GWB aprobaron la transacción. Se espera que la transacción se cierre durante el primer trimestre natural de 2022 y que la conversión de las sucursales de GWB en sucursales de FIBK tenga lugar durante el segundo trimestre natural de 2022. A partir del 22 de diciembre de 2021, se espera que la fusión de GWB en FIBK y la transacción se cierren en febrero de 2022. A partir del 20 de enero de 2022, Se espera que la fusión se complete en torno al 1 de febrero de 2022. Se espera que la transacción incremente en un 20% los beneficios por acción en 2023. Joseph Berry, Jordan Banov y Graham Hixon de Keefe, Bruyette & Woods, A Stifel Company, actuaron como asesores financieros principales y proveedores de opiniones de imparcialidad para FIBK. Barclays también actuó como asesor financiero y proveedor de opiniones de equidad para FIBK, y Margaret E. Tahyar, George R. Bason Jr., Evan Rosen, Shane Tintle, Adam Kaminsky, David H. Schnabel y Andrew Ditchfield de Davis Polk & Wardwell LLP actuaron como asesores legales de FIBK. Piper Sandler & Co. actuó como asesor financiero exclusivo de GWB y proveedor de opiniones de imparcialidad y Jacob A. Kling de Wachtell, Lipton, Rosen & Katz actuó como asesor jurídico de GWB. Goldman Sachs & Co. LLC actuó como asesor financiero y Latham & Watkins LLP actuó como asesor legal del Grupo de Accionistas FIBK de la Familia Scott en relación con la transacción. MacKenzie Partners, Inc. actuó como agente de representación de First Interstate y recibió unos honorarios de 20.000 dólares. Innisfree M&A Inc. actuó como solicitante de poderes para Great Western Bancorp y recibió unos honorarios de 30.000 dólares. Mark D. Gerstein y Bradley Faris de Latham & Watkins LLP actuaron como asesores legales de First Interstate. First Interstate BancSystem, Inc. (NasdaqGS:FIBK) completó la adquisición de Great Western Bancorp, Inc. (NYSE:GWB) el 1 de febrero de 2022.