Seven Group Holdings Limited (ASX:SVW) hizo una oferta para adquirir la participación restante del 28,4% en Boral Limited (ASX:BLD) por 2.000 millones de dólares australianos el 19 de febrero de 2024. Según la Oferta de Fusión, el Oferente de SGH adquiriría todas sus Acciones de Boral a cambio de 0,1116 Acciones de SGH por cada Acción de Boral y 1,50 AUD en efectivo (la "Contraprestación Mínima"). La Contraprestación de la Oferta de Fusión aumentará en otros 0,10 AUD en efectivo si el Oferente de SGH alcanza la adquisición obligatoria al lograr un poder de voto del 90,6% o superior. Si se producen ambos incrementos, el Oferente de SGH adquiriría todas sus Acciones de Boral por 0,1116 Acciones de SGH por cada Acción de Boral y 1,70 AUD en efectivo (la "Contraprestación Máxima"). Los valores agregados de la Contraprestación Mínima y la Contraprestación Máxima ascienden a 6,05 y 6,25 AUD por Acción Boral. SGH ya tiene suficiente financiación comprometida para poner a disposición del Oferente SGH para pagar el Importe Máximo de la Oferta en efectivo (y los costes asociados a la Oferta) de una combinación de las reservas de efectivo existentes del Grupo SGH?(SGH ha asignado 121 millones de dólares australianos de sus reservas de efectivo existentes con el fin de financiar parcialmente la contraprestación de la Oferta); líneas de crédito comprometidas y no dispuestas en virtud de la Línea de Préstamo Corporativo de SGH por valor de 765 millones de dólares australianos; facilidades OEM no dispuestas de 240 millones de AUD disponibles para financiar máquinas y equipos de alquiler que, de otro modo, se financian actualmente a través de la Facilidad de Préstamo Corporativo de SGH; acuerdos de préstamo master script no dispuestos de 350 millones de AUD con tres prestamistas, de los cuales 200 millones de AUD están permitidos actualmente en virtud de la Facilidad de Préstamo Corporativo de SGH, con más de 1.000 millones de AUD de valores cotizados dentro del Grupo disponibles para proporcionar como garantía. SGH tiene la intención de suscribir una línea de transacción, SGH ha recibido 3.000 millones de AUD de compromisos "altamente seguros" de bancos nacionales que son parte del actual acuerdo de línea de crédito sindicado de SGH, en base a los cuales tiene la intención de suscribir una nueva línea puente de préstamo a plazo sindicado no garantizado por un importe máximo de 400 millones de AUD, que se proporcionará a una entidad relacionada de SGH por un grupo de prestamistas existentes de la Línea de Préstamo Corporativo. El comité de directores independientes de Boral comunicará su respuesta recomendada a la Oferta de SGH en la Target's Statement de Boral, cuyo envío a los accionistas está previsto para el 19 de marzo de 2024. El Target?s Statement incluirá un Informe de Experto Independiente que opinará sobre si la Oferta es justa y razonable para los accionistas de Boral. En esta fase, se aconseja a los accionistas que NO TOMEN NINGUNA MEDIDA en respuesta a la Oferta de SGH. El cierre de la Oferta está previsto para el 4 de abril de 2024. La Oferta no está sujeta a ninguna condición de aceptación mínima. La Oferta sólo está supeditada a la condición habitual de que no se produzcan acontecimientos prescritos en relación con Boral.

Barrenjoey Advisory Pty Limited y Macquarie Securities (Australia) Ltd. actuaron como asesores financieros, Herbert Smith Freehills actuó como asesor jurídico y Boardroom Pty Limited actuó como agente de transferencias de Seven Group Holdings Limited y Allens actuó como asesor jurídico y UBS Securities Australia Ltd asesor financiero de Boral Limited. Los honorarios por servicios profesionales pagados o por pagar a Barrenjoey como asesor financiero del licitador SGH ascienden a 3,5 millones de dólares australianos. Los honorarios por servicios profesionales pagados o a pagar a Macquarie Capital como asesor financiero del licitador SGH ascienden a 3,5 millones de dólares australianos. Los honorarios por servicios profesionales pagados o por pagar a Herbert Smith Freehills como asesor jurídico hasta la fecha son de aproximadamente 450.000 AUD.

Seven Group Holdings Limited (ASX:SVW) canceló la adquisición de la participación restante del 28,4% en Boral Limited (ASX:BLD) el 19 de marzo de 2024.