Un vistazo a la jornada de hoy en los mercados estadounidenses y mundiales de la mano de Mike Dolan Si la agresiva relajación de los tipos de interés que los mercados han puesto en precio para 2024 ha de ser cierta -en contra de lo que señalan actualmente los funcionarios de la Reserva Federal- entonces días como el de hoy tendrán que venir bien.

A pesar de la excitación en torno a los máximos de 34 años de las acciones japonesas y de que los reguladores estadounidenses aprueban por fin los fondos cotizados en bolsa para el seguimiento del bitcoin, la publicación del crítico informe sobre la inflación de los precios al consumo en EE.UU. del mes pasado domina el resto del jueves.

Antes de la publicación del informe, Wall St ha recuperado su brío tras un flojo comienzo de año y vuelve a estar en números negros en lo que va de año. Los bonos también han encontrado su sitio, con el rendimiento del Tesoro a 10 años cayendo por debajo del 4% después de una subasta relativamente tranquila de nuevas notas a última hora del miércoles.

Si prevalece el consenso, el informe sobre el IPC debería mantener a todos contentos y se espera que la inflación "subyacente" haya caído por debajo del 4% por primera vez desde mayo de 2021 - marcando un 3,8% para diciembre - incluso si los efectos de base anuales elevan el titular un tick hasta el 3,2%.

Y los operadores de futuros de la Fed siguen confiando en una relajación de la política monetaria de más de 140 puntos básicos para este año, con recortes de más de dos cuartos de punto para mediados de año. El dólar volvió a retroceder.

¿Demasiado, demasiado pronto? El jefe de la Reserva Federal de Nueva York, John Williams, parecía pensar ciertamente que sí, al afirmar a última hora del miércoles que "nuestro trabajo no ha terminado".

Sin especificar exactamente en qué consiste una postura política "restrictiva" -un concepto algo resbaladizo para muchos en los mercados- Williams dijo que la Fed necesitaba mantenerse firme "durante algún tiempo".

Los futuros de las acciones estadounidenses y los bonos del Tesoro se vieron impulsados a primera hora del jueves de cara a la publicación de los datos.

Mientras todos esperaban, el rumor estaba en Japón y en el bitcoin.

Tras haber subido un 20% en seis semanas en previsión de la luz verde de la Comisión de Bolsa y Valores a los ETF de bitcoin -girando salvajemente en torno al falso anuncio pirateado a última hora del martes-, la reacción de la mayor criptomoneda a la declaración real durante la noche fue más bien apagada.

El bitcoin subió un 0,6% en el día, hasta unos 46.250 $, muy lejos del máximo de 22 meses alcanzado el martes, 47.915 $.

La SEC dijo el miércoles que aprobó 11 solicitudes de ETF, incluyendo de BlackRock, Ark Investments/21Shares , Fidelity, Invesco y VanEck. Tres de ellos, incluido el de BlackRock, comenzaron a cotizar a primera hora del jueves, y se espera que otros más lo hagan a lo largo del día.

La atención del sector se centra ahora en la segunda mayor criptodivisa, el ether, que sustenta la red blockchain ethereum. El ether subió más de un 4% el jueves. BlackRock solicitó un ETF de ethereum al contado en noviembre de 2023.

De vuelta a los mercados bursátiles, el Nikkei japonés siguió avanzando y superó los 35.000 puntos por primera vez desde 1990.

Impulsado por la renovada debilidad del yen este año, en medio de la esperanza de que los débiles datos sobre inflación y salarios y el reciente terremoto en el país mantengan la mano del Banco de Japón en el endurecimiento anticipado de la política, el Nikkei ha superado al índice MSCI de todos los países en un 2% en lo que va de 2024 y en un 15% en 12 meses.

Ahora se encuentra a menos de un 10% de los máximos históricos alcanzados en el apogeo de la burbuja inmobiliaria japonesa en 1990.

En el resto del mundo, los mercados se prepararon para las tensas elecciones del fin de semana en Taiwán y para el inicio de la temporada de resultados en Estados Unidos, con la presentación de informes de muchos de los grandes bancos el viernes.

En Europa, los rendimientos de los bonos retrocedieron tras el repunte del miércoles por los comentarios relativamente halcones de Isabel Schnabel, miembro del consejo del Banco Central Europeo, quien afirmó que era demasiado pronto para hablar de recortes de tipos.

El minorista británico Marks & Spencer fue el mayor perdedor del STOXX 600, con una caída del 4,9% después de que sus inciertas perspectivas provocaran una recogida de beneficios.

Los recortes de empleo en las grandes empresas tecnológicas estadounidenses acapararon la atención.

Google, de Alphabet, dijo que estaba despidiendo a cientos de empleados en varios equipos, y los cofundadores de Fitbit, James Park y Eric Friedman, también abandonaron la empresa, mientras el gigante tecnológico sigue recortando costes.

Amazon.com, mientras tanto, dijo que despediría a varios cientos de empleados en sus operaciones de streaming y estudio.

Claves de la agenda que pueden dar dirección a los mercados estadounidenses más tarde el jueves: * Informe sobre la inflación de los precios al consumo en EE.UU. de diciembre, solicitudes semanales de subsidio de desempleo, presupuesto federal de diciembre * Habla el presidente de la Reserva Federal de Richmond, Thomas Barkin * El Tesoro estadounidense subasta 21.000 millones de dólares en bonos a 30 años y letras a 4 semanas * El secretario de Estado estadounidense, Antony Blinken, visita Egipto para reunirse con el presidente egipcio, Abdel Fattah al-Sisi.